在2017年，Numerai發(fā)布了一個(gè)新的API静汤，允許全球的人們通過機(jī)器學(xué)習(xí)模型提交預(yù)測(cè)來為我們的對(duì)沖基金提供動(dòng)力琅催。
2018年，我們專注于我們的加密貨幣Numeraire（NMR）虫给。 我們將使NMR更有價(jià)值藤抡，我們將大大增加使用它的數(shù)據(jù)科學(xué)家的數(shù)量。
Numeraire的使用
Numerai上的每個(gè)用戶都有機(jī)會(huì)將NMR的token放在他們的預(yù)測(cè)上抹估，以表達(dá)他們對(duì)模型的信心缠黍。 如果他們的預(yù)測(cè)是好的，他們會(huì)賺錢药蜻，他們的NMR會(huì)返回瓷式。 如果他們的預(yù)測(cè)很差，他們的NMR將被銷毀语泽。
對(duì)我們來說贸典，最重要的使用指標(biāo)是NMR的最大收獲者是否也是最大的持有者，即鯨魚是用戶湿弦。 這正是Numerai正在發(fā)生的事情瓤漏。
如果你進(jìn)入Numerai的排行榜，并根據(jù)NMR的職業(yè)收入排序颊埃，你可以看到蔬充，排名前15的NMR收獲人員中，有7人當(dāng)前持有NMR班利。 因此饥漫，擁有最大NMR數(shù)量的參與者中有將近一半的人每周都會(huì)增持。 我不知道會(huì)有哪個(gè)單一的加密貨幣項(xiàng)目罗标，其中token被其最大的持有者如此廣泛而頻繁地使用庸队。
這種用法的一個(gè)重要原因是Numerai沒有將ICO中的token出售給無意使用它的投機(jī)者闯割。 相反彻消，我們將它與Numerai上最優(yōu)秀的數(shù)據(jù)科學(xué)家 - 最有可能使用它的人分享。 在發(fā)射當(dāng)天宙拉，NMR不僅可以使用宾尚，而且可以立即用于其接收者。 自發(fā)布以來，我們的一些數(shù)據(jù)科學(xué)家每隔一周就會(huì)獲取增持NMR煌贴。
Numeraire效應(yīng)
我們之所以要求數(shù)據(jù)科學(xué)家將NMR押注在他們的模型上御板，是因?yàn)橹挥泻玫哪Ｐ筒艜?huì)獲益并增持。 這也正在發(fā)生牛郑。
當(dāng)Numerai用戶提交預(yù)測(cè)時(shí)怠肋，他們還會(huì)對(duì)測(cè)試集提交預(yù)測(cè)。 用戶在這個(gè)測(cè)試集上沒有得到他們的性能反饋淹朋，他們甚至不知道我們的數(shù)據(jù)代表什么; 這確保了這個(gè)測(cè)試集的測(cè)試結(jié)果是嚴(yán)格的笙各。
我們基于測(cè)試集的反向測(cè)試分析了未持有模型與已持有模型的夏普比率。 這是表現(xiàn)：
未持有的模型的夏普比率：1.66
持有NMR的模型的夏普比率：2.09
我們的后驗(yàn)有很多參數(shù)瑞你，例如我們?nèi)绾螌⒛Ｐ徒M合在一起酪惭，我們?nèi)绾蝺?yōu)化投資組合，以及如何估算交易成本者甲。 通過上述夏普比率春感，我們假設(shè)我們對(duì)模型的權(quán)重相等，不承擔(dān)交易成本虏缸，也不做任何優(yōu)化鲫懒。
夏普中的這種差異意味著持有者的模型可以獲得更多的回報(bào)，同時(shí)回測(cè)中的波動(dòng)率更低刽辙。 例如窥岩，對(duì)于相同的10％波動(dòng)率，持有者的模型將獲得20.9％宰缤，而未持有者模型只能獲得16.6％ - 對(duì)于對(duì)沖基金來說是一個(gè)很大的差異颂翼。
NMR是一個(gè)實(shí)用token的巨大成功案例。 它被廣泛持有并被持有人使用慨灭。 NMR達(dá)到了我們一年前發(fā)表的白皮書的確切預(yù)期結(jié)果朦乏。 它設(shè)計(jì)精確的行為并提高Numerai模型的性能。
5倍提高
由于持有NMR是一個(gè)如此強(qiáng)大的信號(hào)氧骤，我們希望今年更加關(guān)注它呻疹。
我們剛剛將放款支出增加到2000NMR + 6000美元。 以目前二級(jí)市場(chǎng)的NMR價(jià)格計(jì)算筹陵，這一變化使預(yù)測(cè)錦標(biāo)賽支出增加500％刽锤。
從今天開始，獲得NMR的唯一方法就是賺取并持有NMR朦佩。 這意味著持有NMR變得更加有價(jià)值并思，更多的NMR現(xiàn)在將被用戶拿著并持有增值。
Numerai的總收入每月超過140,000美元语稠，使其成為全球薪酬最高的數(shù)據(jù)科學(xué)競(jìng)賽纺荧。
