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商業(yè)銀行貸款：
有差別的準備金動態(tài)調(diào)整機制
資產(chǎn)增速取決于負債增速材原。一般存款沸久，存款現(xiàn)在很難做大，轉(zhuǎn)化成理財- 成本上升余蟹，個人存款轉(zhuǎn)化更嚴重卷胯。
平安、民生威酒、中信存款增加多窑睁；平安、光大葵孤、中信貸款做得好担钮。
同業(yè)（投資等）在年報中沒有準確反映。新發(fā)貸款越來越難尤仍，資產(chǎn)荒箫津，同業(yè)包括投資、債券大幅增加宰啦。
利率市場化苏遥。去年定價機制基本完成市場化，各家并沒有真正競爭赡模，官方窗口指導田炭，大銀行沒有太大利率區(qū)別。
凈利潤增速下滑漓柑，四行1%以下诫肠，股份制10%以下司澎。不是非常重要的指標，需要關(guān)注銀行的凈利潤增速是通過什么途徑實現(xiàn)的：比如計提栋豫。
營業(yè)收入：凈利息收入挤安、手續(xù)費及傭金收入。資產(chǎn)價格降低丧鸯，產(chǎn)品收益下降蛤铜。凈利息收入增長困難。做大規(guī)模抵消影響丛肢。投資收入围肥，包括債券收入。興業(yè)銀行加大投資配置（債券蜂怎、理財穆刻、資管計劃），增幅一倍杠步。平安銀行降低負債成本氢伟。
凈利息收入比較差的：去年債券、上半年股票幽歼，沒有處理好規(guī)模-利率的關(guān)系朵锣，華夏銀行凈利息收入負增長，民生接近負增長甸私。
凈利差反應盈利能力诚些。活期最多的是普通人的存款皇型，活期多的存款成本低诬烹。招行個人業(yè)務優(yōu)勢，農(nóng)行的網(wǎng)點比較多弃鸦。招行成本比農(nóng)行低1BP椅您。政府、軍隊存款寡键，工行建行（社毕朴荆基金），存款成本低西轩。
手續(xù)費及傭金员舵。委托代理、理財?shù)日即箢^藕畔，下行期間資產(chǎn)荒马僻，各大銀行增加手續(xù)費及傭金收入。華夏銀行增長多注服，股份制都不錯韭邓，五大行不好措近。
非息收入。各家銀行營業(yè)支出下降（八項規(guī)定）女淑，資產(chǎn)減值損失增幅大瞭郑，資產(chǎn)質(zhì)量下降的結(jié)果。
看增長質(zhì)量主要看各項業(yè)務的收入鸭你、增速屈张，撥備前的增速。平安袱巨、興業(yè)阁谆、招行、光大愉老〕÷蹋看盈利能力主要看凈利差、凈息差嫉入，平安焰盗、招行、興業(yè)劝贸。平安的高凈利差靠貸款高收益，7點幾逗宁，承擔更多信貸風險映九。招行靠個人業(yè)務，低負債成本瞎颗。華夏：高保證貸款的比例件甥，貸款質(zhì)量有問題。
資產(chǎn)質(zhì)量哼拔。不良率可能都是1點5引有、6，招行是股份制最高倦逐，中信譬正、平安最低。不良率不一定反應風險情況檬姥。年末的余額是經(jīng)過了處置的曾我，核銷、轉(zhuǎn)讓是關(guān)鍵數(shù)據(jù)健民，加到不良的分子里（除以貸款規(guī)模）抒巢，是一年中的問題資產(chǎn)比例。平安最高秉犹，3.5%蛉谜；招行興業(yè)農(nóng)行超過3稚晚。
不良多代表業(yè)績不好嗎？平安的核銷比不良還多型诚，資產(chǎn)處置運作強大客燕，資本雄厚。農(nóng)行俺驶、光大處置能力差幸逆。
貸款收益通過衡量負債成本。負債成本大暮现，只能選高收益客戶还绘，沒有低收益的客戶穩(wěn)健。
撥備覆蓋率栖袋。年初銀監(jiān)會要放松覆蓋率要求拍顷，逆周期監(jiān)管，包括具體政策標準沒有出塘幅，但有預期昔案，低于150%。很多銀行把日常的要求降到150以下电媳。
潛在的不良踏揣。不良可以披露、核銷或轉(zhuǎn)讓匾乓，即將成為不良的貸款可以調(diào)回去捞稿。關(guān)注類貸款有可能變成不良；不良可以放回關(guān)注拼缝。不良增速高娱局、關(guān)注增速低的，比如農(nóng)行咧七，標準執(zhí)行得嚴格衰齐。增速都高，資產(chǎn)質(zhì)量下滑快继阻，民生耻涛、華夏；前低后高瘟檩，控制得明顯犬第。招行，關(guān)注增加……
逾期貸款芒帕。逾期有期限分類歉嗓，3-6個月。標準沒有摻雜個人判斷背蟆。
不良沒有緩和跡象鉴分。長三角哮幢、珠三角不良暴露有緩解，此前的不良消化壓力大志珍。風險往中西部擴散橙垢。
四行未來資產(chǎn)惡化更大。
股份制伦糯，民生柜某、華夏的不良。
都不樂觀敛纲，沒有一個行業(yè)幸免喂击。城商行、農(nóng)商行淤翔。
不良證券化翰绊、債轉(zhuǎn)股。賬銷案存旁壮。
轉(zhuǎn)讓給資產(chǎn)管理公司监嗜？資產(chǎn)太多，買方市場抡谐，價格特別低裁奇。不良只能回收10-20%。
一種出表的方式麦撵。
不良資產(chǎn)證券化刽肠，不是銀行想做就能做，看證券市場厦坛。多層次和沒有差不多五垮，要看流動性乍惊。
城商行的發(fā)展和當?shù)氐胤秸沤铡Ｄ暇┿y行財報比較好，中部地區(qū)城商行的壓力大润绎。
不良資產(chǎn)的量超過處置能力撬碟，有些資管公司不收不良，只做通道莉撇，或者先找下家再收不良呢蛤。通過債轉(zhuǎn)股等拓寬渠道。
四大行不樂觀棍郎。歷史原因其障，大行規(guī)模、網(wǎng)點優(yōu)勢大涂佃，政策倚重明顯励翼，國家要支持各種行業(yè)都找四大行蜈敢。船太大不好掉頭，比不上股份制銀行汽抚。
股份制
農(nóng)商行抓狭，好的農(nóng)商行都靠環(huán)境和政府實力。風控好的可以做到不虧損造烁，差的虧損否过，未來一定會瀕臨破產(chǎn)。重慶農(nóng)商行
保險惭蟋，真正的保險很少苗桂。同質(zhì)化明顯，銀行代銷敞葛。
大資管：一個機構(gòu)把信托誉察、保險、基金等都概括惹谐，拓寬投資渠道持偏，平衡風險-收益，吃下各環(huán)節(jié)利潤氨肌；投資者降低時間成本鸿秆，產(chǎn)品選擇更多。
銀行客戶怎囚、資金最多卿叽，要招到響應的人，做好風險隔離恳守。分業(yè)監(jiān)管限制考婴，監(jiān)管爭權(quán)。兩家銀行想做大資管催烘，「理財子公司」沥阱，監(jiān)管一直沒有批。大資管是趨勢伊群。
互聯(lián)網(wǎng)的沖擊考杉，余額寶，協(xié)議存款舰始，抬高銀行的存款成本崇棠。加劇了銀行脫媒，存款成本提高丸卷，貸款收益下降枕稀，利潤減少。銀行加強網(wǎng)銀，但銷售為主萎坷，多開通了一個銷售渠道范抓。沒有從根本上面對互聯(lián)網(wǎng)沖擊。開消費金融公司食铐，京東白條等……銀行當前不應該參加競爭匕垫。消費金融需要數(shù)據(jù)積累、征信虐呻，銀行相比互聯(lián)網(wǎng)公司沒有優(yōu)勢象泵。
債轉(zhuǎn)股。增加處置渠道斟叼，降低不良壓力偶惠；定價、轉(zhuǎn)讓朗涩、管理的道德風險忽孽，債轉(zhuǎn)股本身不需要新發(fā)貨幣，把企業(yè)-銀行的風險連接得更加緊密谢床，可能造成更多貨幣投放兄一。
投貸聯(lián)動，規(guī)定商業(yè)銀行不能從事信托识腿、證券業(yè)務出革，也不能投資。商業(yè)銀行法渡讼。債轉(zhuǎn)股骂束、投貸聯(lián)動需要新的制度安排。對標的企業(yè)進行股權(quán)投資成箫。銀行不能直接進行股權(quán)投資展箱，通過子公司投，母公司貸款蹬昌。
