《技術(shù)革命與金融資本》是一部激發(fā)思想和激蕩人心的著作，應(yīng)當(dāng)獲得世界經(jīng)濟(jì)各個(gè)領(lǐng)域的廣泛關(guān)注撒强。作者卡蘿塔·佩蕾絲（Carlota Perez）是英國(guó)蘇塞克斯大學(xué)SPRU（科學(xué)與技術(shù)政策研究所）榮譽(yù)研究員囊咏，同時(shí)又是荷蘭馬斯特里赫INTECH/UNU的附屬高級(jí)研究員芥喇，2002年英國(guó)劍橋大學(xué)訪問(wèn)學(xué)者耘分。1983年越庇，佩蕾絲發(fā)表了一篇重要論文——“結(jié)構(gòu)變遷與新技術(shù)在經(jīng)濟(jì)和社會(huì)體系中的吸收”褐啡；2002年诺舔，又出版了《技術(shù)革命與金融資本》，全書(shū)重點(diǎn)從三個(gè)方面論述了技術(shù)革命相對(duì)應(yīng)經(jīng)濟(jì)的規(guī)則性备畦。
一低飒、經(jīng)濟(jì)演化中的技術(shù)革命與技術(shù)——經(jīng)濟(jì)范式
佩蕾絲給“技術(shù)革命”下了這樣一個(gè)定義：一批有強(qiáng)大影響的、顯而易見(jiàn)是嶄新且動(dòng)態(tài)的技術(shù)萍恕、產(chǎn)品和部門逸嘀，它們?cè)谡麄€(gè)經(jīng)濟(jì)中能帶來(lái)巨變，并能推動(dòng)長(zhǎng)期的發(fā)展高潮允粤。技術(shù)革命是緊密地交織在一起的一組技術(shù)創(chuàng)新集群崭倘，一般包括一種重要的、通用的低成本投入品（能源类垫、重要原材料）加上重要的新產(chǎn)品司光、新工藝和新基礎(chǔ)設(shè)施。
每次技術(shù)革命都形成了與其相適應(yīng)的技術(shù)經(jīng)濟(jì)范式悉患。一個(gè)技術(shù)經(jīng)濟(jì)范式包括一套通用的技術(shù)和組織原則残家，是一種“經(jīng)濟(jì)上的”最佳慣行方式，它引導(dǎo)著經(jīng)濟(jì)行為者密集地使用更強(qiáng)大的新投入品和新技術(shù)售躁。這些原則代表著一場(chǎng)特定的技術(shù)革命得以運(yùn)用的最有效方式坞淮，一旦得到普遍采納茴晋，這些原則就成為組織一切活動(dòng)和構(gòu)建一切制度的常識(shí)基礎(chǔ)。在指引每次大爆炸之后隨之而來(lái)的巨大轉(zhuǎn)型時(shí)回窘，技術(shù)經(jīng)濟(jì)范式至少與技術(shù)革命同等重要诺擅。
過(guò)去的200年共發(fā)生過(guò)五次技術(shù)革命：
第一次是機(jī)器的采用和工業(yè)時(shí)代的來(lái)臨，本次產(chǎn)業(yè)革命的核心國(guó)家是英國(guó)啡直，標(biāo)志性年份和事件是1771年阿克萊特在克隆福德設(shè)廠烁涌。對(duì)應(yīng)第一次技術(shù)革命的“技術(shù)—經(jīng)濟(jì)范式”的“常識(shí)”性創(chuàng)新原則有：工廠生產(chǎn)；機(jī)械化酒觅；生產(chǎn)率/守時(shí)和省時(shí)撮执；流體運(yùn)動(dòng)（以水力驅(qū)動(dòng)的機(jī)器和借助運(yùn)河與水路的運(yùn)輸為理想例證）。
第二次技術(shù)革命以1829年蒸汽動(dòng)力機(jī)車“火箭號(hào)”在利物浦到曼徹斯特的鐵路上試驗(yàn)成功為標(biāo)志舷丹，表明從英國(guó)擴(kuò)展到歐洲大陸和美國(guó)的蒸汽和鐵路時(shí)代的到來(lái)抒钱。與第二次技術(shù)革命相適應(yīng)的“技術(shù)—經(jīng)濟(jì)范式”的原則有：聚合經(jīng)濟(jì)/工業(yè)城市/全國(guó)范圍的市場(chǎng)；具有全國(guó)性網(wǎng)絡(luò)的動(dòng)力中心掂榔；規(guī)模意味著進(jìn)步继效；標(biāo)準(zhǔn)零部件/以機(jī)器生產(chǎn)機(jī)器药蜻；隨處可得的能源（蒸汽）绸贡；（各種機(jī)器和運(yùn)輸工具的）相互依賴的運(yùn)動(dòng)仅乓。
第三次是以1875年卡內(nèi)基酸性轉(zhuǎn)爐鋼廠在賓夕法尼亞的匹茲堡開(kāi)工為標(biāo)志现斋，預(yù)示著美國(guó)和德國(guó)趕超英國(guó)的鋼鐵转唉、電力和重工業(yè)時(shí)代的到來(lái)劝堪。適應(yīng)于第三次技術(shù)革命的“技術(shù)—經(jīng)濟(jì)范式”的“常識(shí)”性創(chuàng)新原則是：巨型結(jié)構(gòu)（鋼制）贬墩；工廠的規(guī)模經(jīng)濟(jì)/垂直一體化呀闻；可分配的工業(yè)動(dòng)力（電力）精肃；科學(xué)成為一種生產(chǎn)力秤涩；世界范圍的網(wǎng)絡(luò)和帝國(guó)（包括卡特爾）；普遍的標(biāo)準(zhǔn)化司抱；出于控制和效率的目的而建立的成本會(huì)計(jì)筐眷；巨大規(guī)模的世界市場(chǎng)/若在當(dāng)?shù)兀靶 钡木褪浅晒Φ摹?/p>
第四次以1908年第一輛T型車從密歇根州底特律的福特工廠出產(chǎn)习柠，標(biāo)志著美國(guó)領(lǐng)導(dǎo)匀谣、擴(kuò)散至歐洲的石油、汽車和大規(guī)模生產(chǎn)時(shí)代的到來(lái)资溃。適應(yīng)于第四次技術(shù)革命的“技術(shù)—經(jīng)濟(jì)范式”的原則是：大規(guī)模生產(chǎn)/大眾市場(chǎng)武翎；規(guī)模經(jīng)濟(jì)（產(chǎn)量和市場(chǎng)容量）/水平一體化；產(chǎn)品的標(biāo)準(zhǔn)化溶锭；（基于石油的）能源密集型宝恶；合成材料；職能專業(yè)化/等級(jí)制金字塔；集權(quán)化/大城市中心和郊區(qū)化垫毙；民族國(guó)家的力量霹疫，世界范圍的協(xié)議和對(duì)抗。
第五次以1971年在加利福尼亞的英特爾微處理器宣告問(wèn)世為起點(diǎn)综芥，標(biāo)志著由美國(guó)擴(kuò)散到歐洲和亞洲的信息和遠(yuǎn)程通信時(shí)代的到來(lái)更米。與第五次技術(shù)革命相適應(yīng)的“技術(shù)—經(jīng)濟(jì)范式”是：信息密集型（建立在微電子技術(shù)上的信息和通信技術(shù)）；非集權(quán)的一體化/網(wǎng)絡(luò)結(jié)構(gòu)毫痕；知識(shí)成為資本/無(wú)形的價(jià)值附加值；異質(zhì)性迟几、多樣性消请、適應(yīng)性；市場(chǎng)細(xì)分/職務(wù)的倍增类腮；與規(guī)模經(jīng)濟(jì)結(jié)合的范圍經(jīng)濟(jì)和專業(yè)化臊泰；全球化/世界和局部的互動(dòng)；內(nèi)向型與外向型合作/聚合蚜枢；即時(shí)聯(lián)系與行動(dòng)/即時(shí)全球通信缸逃。每一種技術(shù)經(jīng)濟(jì)范式的存在，意味著一套強(qiáng)大的包容—排斥機(jī)制厂抽，類似于生物界的自然選擇需频，保留適應(yīng)新范式的企業(yè)，淘汰沒(méi)有采納新范式的企業(yè)筷凤。
二昭殉、從技術(shù)創(chuàng)新到制度革命的演化
在佩蕾絲看來(lái)，每次技術(shù)革命都深刻地動(dòng)搖和塑造了社會(huì)藐守，隨之而來(lái)的強(qiáng)烈的社會(huì)挪丢、政治和意識(shí)形態(tài)的沖突和妥協(xié)又塑造并駕馭了技術(shù)潛力，這個(gè)技術(shù)變遷引致的經(jīng)濟(jì)社會(huì)的演化過(guò)程卢厂，是一個(gè)艱難的長(zhǎng)期轉(zhuǎn)型過(guò)程乾蓬，它包含了技術(shù)制度、經(jīng)濟(jì)制度和社會(huì)制度之間的緊密互動(dòng)慎恒，以及它們內(nèi)部的深刻變化任内。
盡管每次技術(shù)革命都是一場(chǎng)深刻的經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型，但由市場(chǎng)運(yùn)轉(zhuǎn)并不能單獨(dú)解釋諸如嚴(yán)重的崩潰和蕭條巧号、長(zhǎng)期持續(xù)的離心趨勢(shì)族奢、動(dòng)蕩和混亂等一再發(fā)生的現(xiàn)象，更不能僅通過(guò)市場(chǎng)運(yùn)轉(zhuǎn)解釋繁榮的回歸丹鸿。要對(duì)以上重要的重復(fù)出現(xiàn)的現(xiàn)象作出合理解釋越走，必須納入更為廣闊的社會(huì)和制度背景以及與此相關(guān)的多種因素。
實(shí)際上，每次技術(shù)革命都是作為一次震蕩而被社會(huì)所接受的廊敌，在其擴(kuò)散過(guò)程中遇到了來(lái)自原有制度和具有習(xí)慣性思維的人們自身的強(qiáng)大抵抗铜跑，這樣，技術(shù)革命在財(cái)富創(chuàng)造潛力上的充分展開(kāi)初期骡澈，引起了相當(dāng)混亂而矛盾的社會(huì)后果從而要求進(jìn)行一次重大的制度重組锅纺。這種制度上的重組，既包括改變那些影響所有市場(chǎng)和經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的調(diào)節(jié)框架肋殴，也包括重新設(shè)計(jì)出包括政府囤锉、金融管制、教育等的一系列制度护锤，還包括對(duì)社會(huì)行為和觀念的修正和引導(dǎo)官地。只有這樣，才能重新塑造與新技術(shù)革命相適應(yīng)烙懦、促進(jìn)其潛力發(fā)揮和擴(kuò)散的制度環(huán)境和社會(huì)環(huán)境驱入，才能保證由新技術(shù)革命引發(fā)的“黃金時(shí)代”的到來(lái)。
在由技術(shù)革命引致的經(jīng)濟(jì)社會(huì)的重大演變過(guò)程中氯析，金融資本扮演著關(guān)鍵角色亏较。它首先支持了技術(shù)革命的發(fā)展，繼而加劇了技術(shù)—經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域和社會(huì)—制度領(lǐng)域之間的不協(xié)調(diào)掩缓，而這些不協(xié)調(diào)可能引發(fā)沖突的產(chǎn)生和放大雪情。當(dāng)這兩個(gè)領(lǐng)域之間的協(xié)調(diào)建立起來(lái)后，金融資本又成為技術(shù)革命進(jìn)入展開(kāi)期的推動(dòng)力拾因；一場(chǎng)技術(shù)革命行將結(jié)束旺罢，金融資本又會(huì)對(duì)催生下一場(chǎng)革命產(chǎn)生重要作用。然而绢记，對(duì)于技術(shù)革命與金融資本的這種關(guān)系扁达，無(wú)論是那些研究金融的經(jīng)濟(jì)學(xué)家還是研究技術(shù)變遷的經(jīng)濟(jì)學(xué)家，卻令人詫異地未將二者聯(lián)系起來(lái)蠢熄。金融與技術(shù)之間的關(guān)系一直被忽略了跪解。佩蕾絲則對(duì)這種關(guān)系進(jìn)行了深入研究和剖析。
概而言之签孔，資本主義體系的運(yùn)行存在三個(gè)特征：一是技術(shù)變遷以創(chuàng)新蜂聚形式發(fā)生叉讥，在這里，蜂擁而至的創(chuàng)新形成相繼出現(xiàn)而又互不相同的各次技術(shù)革命饥追，正是技術(shù)革命推動(dòng)著整個(gè)生產(chǎn)結(jié)構(gòu)的現(xiàn)代化图仓；二是金融資本和生產(chǎn)資本既相互聯(lián)系又職能各異，雖然都在追逐利潤(rùn)但绕，但兩者采納的標(biāo)準(zhǔn)和行為各不相同救崔；三是社會(huì)—制度框架面對(duì)變革惶看，比技術(shù)—經(jīng)濟(jì)范式有大得多的惰性和阻力。這里的每一項(xiàng)特征都涉及下述三個(gè)領(lǐng)域變革是如何發(fā)生的：即技術(shù)領(lǐng)域六孵、經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域和社會(huì)制度領(lǐng)域在發(fā)展過(guò)程中是協(xié)同演化的纬黎。
三、技術(shù)革命引發(fā)經(jīng)濟(jì)演化的四階段模型
佩蕾絲認(rèn)為劫窒，新技術(shù)早期的崛起是一個(gè)爆炸性增長(zhǎng)時(shí)期本今，會(huì)導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)極大的動(dòng)蕩和不確定性。這種動(dòng)蕩和不確定性的原因在于主巍，風(fēng)險(xiǎn)資本家受到獲取高額利潤(rùn)的新可能性所鼓舞冠息，他們迅速投資新的活動(dòng)、新的企業(yè)和新的基礎(chǔ)設(shè)施孕索。金融資本和生產(chǎn)資本的大量投資是如此密集铐达，致使這些新事物變得非常強(qiáng)大，爆發(fā)性地興起于一個(gè)仍被“舊”產(chǎn)業(yè)主導(dǎo)的環(huán)境中檬果，因而這無(wú)可避免地帶來(lái)相互間的巨大沖突，從而進(jìn)入結(jié)構(gòu)調(diào)整階段唐断，以至于日益明顯地需要一套新的調(diào)節(jié)體制选脊。
隨著新的調(diào)節(jié)體制的建立，隨著政治和社會(huì)變革的經(jīng)驗(yàn)積累脸甘，隨著大量企業(yè)逐漸適應(yīng)了新技術(shù)和新的調(diào)節(jié)體制恳啥，隨著新的技術(shù)—經(jīng)濟(jì)范式日益成為日常生活的“常識(shí)”，導(dǎo)入期的紊亂狀態(tài)就會(huì)被更加和諧的增長(zhǎng)所代替丹诀，從而進(jìn)入一個(gè)新的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)時(shí)期即“展開(kāi)期”钝的。展開(kāi)期建立在技術(shù)和制度框架彼此協(xié)調(diào)的基礎(chǔ)上，是一個(gè)相對(duì)穩(wěn)定而繁榮的發(fā)展時(shí)期铆遭。許多國(guó)家會(huì)在展開(kāi)期達(dá)到高就業(yè)水平硝桩。因此，人們往往將展開(kāi)期看作“黃金時(shí)代”或“美好年代”枚荣。在展開(kāi)期的成熟階段碗脊，已是相對(duì)老舊的技術(shù)或成熟的技術(shù)的收益正在遞減，遞減的收益引發(fā)了新一輪的導(dǎo)入期橄妆，人們的注意力轉(zhuǎn)移到了下一代的重大創(chuàng)新上衙伶，它為工程師和金融家?guī)?lái)了更為激動(dòng)人心的前景。
佩蕾絲的以上分析害碾，是與其將技術(shù)革命引發(fā)的經(jīng)濟(jì)演化分為兩個(gè)時(shí)期四個(gè)階段相一致的矢劲。兩個(gè)時(shí)期是導(dǎo)入期和展開(kāi)期，各含兩個(gè)階段慌随。導(dǎo)入期的兩個(gè)階段是爆發(fā)階段和狂熱階段芬沉，展開(kāi)期的兩個(gè)階段是協(xié)同階段和成熟階段，介于兩者之間會(huì)有一個(gè)轉(zhuǎn)折點(diǎn)。
爆發(fā)階段是技術(shù)的時(shí)代花嘶，這時(shí)笋籽，金融資本和技術(shù)革命相互戀愛(ài)，金融資本成為促進(jìn)技術(shù)革命的新的風(fēng)險(xiǎn)資本椭员，它促進(jìn)了新商品的生產(chǎn)车海、貿(mào)易和購(gòu)買，為原有核心部門的創(chuàng)新而融資隘击，在金融資本自身的世界也廣泛采用新技術(shù)侍芝，這個(gè)時(shí)期產(chǎn)生了一種所有投資均可獲利的新預(yù)期，從而進(jìn)入了導(dǎo)入期的狂熱階段埋同。
狂熱階段是金融的時(shí)代州叠，這個(gè)階段中，自我滿足的金融資本與技術(shù)革命的關(guān)系破裂凶赁，金融資本主宰著一個(gè)大賭場(chǎng)：投機(jī)于舊財(cái)富咧栗，對(duì)革命性產(chǎn)業(yè)的過(guò)度融資，大肆兼并與壟斷虱肄，洗錢致板、走私、販毒咏窿、腐敗斟或、詐騙、黑社會(huì)等廣泛存在使道德倫理軟化集嵌，貨幣經(jīng)濟(jì)嚴(yán)重脫離實(shí)體經(jīng)濟(jì)萝挤，出現(xiàn)了狂熱之后的衰退和泡沫的破裂，形成一個(gè)轉(zhuǎn)折點(diǎn)根欧。轉(zhuǎn)折的過(guò)程是反思和調(diào)整發(fā)展路線的過(guò)程怜珍，通過(guò)反思和調(diào)整，進(jìn)入展開(kāi)期的協(xié)同階段凤粗。
協(xié)同階段是生產(chǎn)的時(shí)代绘面，在這個(gè)階段中金融資本和生產(chǎn)資本之間形成愉快的婚姻，因?yàn)閰f(xié)同階段是在無(wú)管制的崩潰之后到來(lái)的侈沪，因此這個(gè)階段秩序井然揭璃，行動(dòng)規(guī)矩，金融為耦合建立適當(dāng)框架亭罪，使制度創(chuàng)新生效瘦馍，共享繁榮的協(xié)同階段和擴(kuò)張階段的成果，逐步走向了成熟階段应役。
當(dāng)一次技術(shù)革命的技術(shù)經(jīng)濟(jì)范式進(jìn)入成熟階段時(shí)情组，新的投資機(jī)會(huì)范圍變得越來(lái)越窄燥筷，后期產(chǎn)品和技術(shù)體系的生命周期縮短，為提高生產(chǎn)率進(jìn)行的投資越來(lái)越?jīng)]有成效院崇，新的盈利機(jī)會(huì)越來(lái)越難以把握肆氓，從而喪失了發(fā)展和投資的推動(dòng)力。隨著資本的大量閑置底瓣，金融資本和生產(chǎn)資本都將再次外流尋求投資和盈利機(jī)會(huì)谢揪，這種外流可能是流入新的產(chǎn)業(yè)和產(chǎn)品，也可能是流往區(qū)外或國(guó)外捐凭，而在核心地區(qū)拨扶，下一次技術(shù)革命蓄勢(shì)待發(fā)，并將挑戰(zhàn)已有生產(chǎn)結(jié)構(gòu)茁肠。
