【完美主義者必定在市場中失敗】
失敗的交易員往往是完美主義者请唱，他們把一個(gè)好的交易日等同于一個(gè)盈利的交易日过蹂。大錯(cuò)特錯(cuò)酷勺！一個(gè)好的交易日應(yīng)該是你按照自己制定的計(jì)劃嚴(yán)格執(zhí)行的日子扳躬。隨著時(shí)間的推移，好的交易日將就會(huì)帶來利潤击胜。
但市場終究是存在不確定性役纹，這就意味著，即使是最周密的交易計(jì)劃也可能出錯(cuò)辰斋。在短期內(nèi)瘸味，你無法控制你的盈利能力。但如果你對自己的策略做了充分的研究藕夫，就能夠更好地控制自己在交易日的表現(xiàn)，更多好的交易日將由此而來梭姓，并且在長期內(nèi)產(chǎn)生利潤。
完美主義交易者把虧損等同于失敗罪既，因此铡恕，虧損會(huì)引發(fā)一系列負(fù)面的內(nèi)部反饋，以及隨后在失望之下進(jìn)行更多的交易驹针。而現(xiàn)實(shí)的交易員則明白柬甥，市場存在一定程度的不確定性，虧損是交易成本的一部分苛蒲。我們的目標(biāo)是盡可能的降低損失，而不是徒勞無功地讓它們消失或糾結(jié)其中窟扑，被其困擾嚎货。
所以漾肮，如何使虧損保持在可控范圍內(nèi)，就是一名交易員最基礎(chǔ)的生存策略忱辅。
【基于價(jià)格止損】
大多數(shù)交易者都熟悉基于價(jià)格的止損策略（盡管不是所有人都遵守它們Ｌ犯取）扮念，當(dāng)時(shí)間和指標(biāo)無法讓我退出交易時(shí)，我就會(huì)把基于價(jià)格的止損作為最后的手段巧勤。
我把每一筆交易都看作是一種假設(shè)弄匕，如果我在一分鐘圖上做多時(shí)，那是因?yàn)槲覍⒋饲暗囊粋€(gè)低點(diǎn)視為了一個(gè)潛在的重要低點(diǎn)剩瓶，也是此次上漲過程中的第一次回踩延曙。如果價(jià)格回到之前的低點(diǎn)亡哄，那我的假設(shè)會(huì)被證偽，此時(shí)魂仍，我就需要止損離場。
做出這種基于價(jià)格的止損操作的一個(gè)關(guān)鍵是將你的止損點(diǎn)設(shè)置在你假設(shè)的高點(diǎn)或低點(diǎn)附近俱诸，這樣即便你的假設(shè)被證偽赊舶，損失也不會(huì)太大。
【基于時(shí)間止損】
第二種止損方法是利用時(shí)間园骆。我設(shè)計(jì)的一個(gè)交易系統(tǒng)的持倉時(shí)間為21分鐘寓调，以便捕捉3個(gè)指數(shù)點(diǎn)的利潤。如果期望的利潤沒有在21分鐘內(nèi)達(dá)到晌涕，我就會(huì)立即退出交易——即使當(dāng)時(shí)的價(jià)格沒有達(dá)到我設(shè)置的止損價(jià)格痛悯。
這種基于時(shí)間的止損策略的邏輯如下：當(dāng)價(jià)格動(dòng)能按著我期待的方向上升時(shí)，我就做一次短線交易惧财。如果我對價(jià)格方向的判斷是正確的扭仁，那么我應(yīng)該會(huì)很快就能止盈乖坠。相反，如果在我做多之后描姚，價(jià)格仍不上漲戈次，甚至是出現(xiàn)了輕微下跌的情況筒扒，那么就說明我對價(jià)格方向的解讀是錯(cuò)誤的，此時(shí)我的假設(shè)也就被證偽悬秉。我從慘痛的經(jīng)驗(yàn)中認(rèn)識(shí)到，當(dāng)一筆交易“保持平穩(wěn)”時(shí)村缸，我對走勢的判斷很可能是正確的武氓，但平穩(wěn)的走勢就是我所能把握的全部方向。這意味著市場下一步很可能會(huì)觸及我的止損點(diǎn)东羹≈抑颍基于時(shí)間的止損讓我可以暫停交易而不是在損失一兩個(gè)點(diǎn)后美尸，方才收手。
交易中為數(shù)不多的嚴(yán)格法則之一是：每筆交易的風(fēng)險(xiǎn)和回報(bào)與持有期成正比求类。在設(shè)計(jì)你的交易策略時(shí)屹耐，我建議將持有期考慮在內(nèi)，以使你的策略適合你的個(gè)性和風(fēng)險(xiǎn)承受能力惶岭。一旦交易系統(tǒng)建立起來按灶，基于時(shí)間的止損就已經(jīng)建立起來，它將與你的價(jià)格止損策略形成互補(bǔ)噪矛。
【基于指標(biāo)止損】
第三種止損方法則是基于技術(shù)指標(biāo)的止損铺罢。建立這種策略的大部分時(shí)間都在回答這樣一個(gè)問題：當(dāng)這些候選指標(biāo)達(dá)到極值時(shí)會(huì)發(fā)生什么現(xiàn)象？是價(jià)格的持續(xù)缩滨，還是價(jià)格的反轉(zhuǎn)？這些信息能夠極大的改善我們的止損策略苞冯。
由于技術(shù)指標(biāo)普遍存在滯后和鈍化問題，對于風(fēng)險(xiǎn)承受不強(qiáng)的交易者不是很適用舅锄，但可以作為一種重要的輔助參考巧娱。
【使用止損作為心理工具】
在止損設(shè)定好后烘贴，大家就可以在交易過程中進(jìn)行心理演練，以確保其得到良好地執(zhí)行老翘。一筆“好”的損失應(yīng)該是在計(jì)劃內(nèi)的損失，唯一在市場中真正的失敗是那些始料未及的失敗铺峭。
所有成功的交易者都強(qiáng)調(diào)紀(jì)律是模范交易的核心卫键。當(dāng)你在設(shè)置虱朵、規(guī)劃和執(zhí)行止損時(shí)，其實(shí)就是在建立紀(jì)律碴犬，并利用你的失敗來強(qiáng)化成功所需要的品質(zhì)服协。
