上交所關(guān)于擴(kuò)大融資融券標(biāo)的股票范圍相關(guān)事項(xiàng)的通知
上證發(fā)〔2019〕85號
各會員單位及其他市場參與人：

為促進(jìn)融資融券業(yè)務(wù)健康長遠(yuǎn)發(fā)展枚钓，經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)侣颂，根據(jù)《上海證券交易所融資融券交易實(shí)施細(xì)則》(以下簡稱《實(shí)施細(xì)則》)的相關(guān)規(guī)定醋火，上海證券交易所(以下簡稱本所)決定擴(kuò)大融資融券標(biāo)的股票(以下簡稱標(biāo)的股票)范圍∷埠撸現(xiàn)將有關(guān)事項(xiàng)通知如下：

一菠赚、本次擴(kuò)大標(biāo)的股票范圍以優(yōu)先保留現(xiàn)有標(biāo)的股票為基本原則，對符合《實(shí)施細(xì)則》第二十四條規(guī)定的本所上市A股抗愁，按照加權(quán)評價指標(biāo)從大到小排序選取275只股票作為新增標(biāo)的股票馁蒂，擴(kuò)大范圍后本所標(biāo)的股票數(shù)量為800只。

加權(quán)評價指標(biāo)的計算方式為：加權(quán)評價指標(biāo)=2×(一定期間內(nèi)該股票平均流通市值/一定期間內(nèi)滬市A股平均流通市值)+(一定期間內(nèi)該股票平均成交金額/一定期間內(nèi)滬市A股平均成交金額)蜘腌。

二沫屡、本所現(xiàn)有43只標(biāo)的交易型開放式指數(shù)基金范圍維持不變。

三撮珠、各會員單位應(yīng)高度重視沮脖，認(rèn)真做好此次擴(kuò)大標(biāo)的股票范圍的相關(guān)業(yè)務(wù)和技術(shù)準(zhǔn)備工作，保障此項(xiàng)工作順利開展和安全運(yùn)行芯急。

四倘潜、各會員單位應(yīng)進(jìn)一步優(yōu)化自身風(fēng)險監(jiān)控指標(biāo)，根據(jù)上市公司財務(wù)指標(biāo)志于、合規(guī)運(yùn)營情況及市場交易情形等相關(guān)信息涮因，加強(qiáng)對標(biāo)的證券的風(fēng)險識別及差異化管理，并采取相應(yīng)的監(jiān)控措施伺绽，嚴(yán)控融資融券業(yè)務(wù)風(fēng)險养泡，切實(shí)保護(hù)投資者利益嗜湃。

五、科創(chuàng)板融資融券標(biāo)的證券范圍不適用本通知規(guī)定澜掩。

六购披、本通知自2019年8月19日起施行。本所2019年7月5日發(fā)布的《關(guān)于融資融券標(biāo)的證券2019年第二季度定期調(diào)整有關(guān)事項(xiàng)的通知》(上證發(fā)〔2019〕75號)同時廢止肩榕。

特此通知刚陡。

上海證券交易所

二〇一九年八月九日

關(guān)于修改《上海證券交易所融資融券交易實(shí)施細(xì)則》涉及維持擔(dān)保比例若干條款的通知

上證發(fā)〔2019〕84號

各會員單位及其他市場參與人：

為進(jìn)一步做好融資融券業(yè)務(wù)的風(fēng)險管理，促進(jìn)融資融券業(yè)務(wù)長期平穩(wěn)發(fā)展株汉，經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)筐乳，上海證券交易所(以下簡稱本所)對《上海證券交易所融資融券交易實(shí)施細(xì)則(2015年修訂)》(以下簡稱《實(shí)施細(xì)則》)中涉及維持擔(dān)保比例若干條款進(jìn)行了修改。現(xiàn)將有關(guān)事項(xiàng)通知如下：

一乔妈、《實(shí)施細(xì)則》第四十二條修改為：第四十二條會員應(yīng)當(dāng)對客戶提交的擔(dān)保物進(jìn)行整體監(jiān)控蝙云，并計算其維持擔(dān)保比例。維持擔(dān)保比例是指客戶擔(dān)保物價值與其融資融券債務(wù)之間的比例路召，計算公式為：

維持擔(dān)保比例=(現(xiàn)金+信用證券賬戶內(nèi)證券市值總和+其他擔(dān)保物價值)/(融資買入金額+融券賣出證券數(shù)量×當(dāng)前市價+利息及費(fèi)用總和)勃刨。

公式中，其他擔(dān)保物是指客戶維持擔(dān)保比例低于最低維持擔(dān)保比例時股淡，客戶經(jīng)會員認(rèn)可后提交的除現(xiàn)金及信用證券賬戶內(nèi)證券以外的其他擔(dān)保物身隐，其價值根據(jù)會員與客戶約定的估值方式計算或雙方認(rèn)可的估值結(jié)果確定。

客戶信用證券賬戶內(nèi)的證券唯灵，出現(xiàn)被調(diào)出可充抵保證金證券范圍贾铝、被暫停交易、被實(shí)施風(fēng)險警示等特殊情形或者因權(quán)益處理等產(chǎn)生尚未到賬的在途證券早敬，會員在計算客戶維持擔(dān)保比例時忌傻，可以根據(jù)與客戶的約定按照公允價格或其他定價方式計算其市值大脉。

二搞监、《實(shí)施細(xì)則》第四十三條修改為：第四十三條會員應(yīng)當(dāng)根據(jù)市場情況、客戶資信和公司風(fēng)險管理能力等因素镰矿，審慎評估并與客戶約定最低維持擔(dān)保比例要求琐驴。

當(dāng)客戶維持擔(dān)保比例低于最低維持擔(dān)保比例時，會員應(yīng)當(dāng)通知客戶在約定的期限內(nèi)追加擔(dān)保物秤标，客戶經(jīng)會員認(rèn)可后绝淡，可以提交除可充抵保證金證券外的其他證券、不動產(chǎn)苍姜、股權(quán)等依法可以擔(dān)保的財產(chǎn)或財產(chǎn)權(quán)利作為其他擔(dān)保物牢酵。

會員可以與客戶自行約定追加擔(dān)保物后的維持擔(dān)保比例要求。

三衙猪、《實(shí)施細(xì)則》第四十四條修改為：第四十四條僅計算現(xiàn)金及信用證券賬戶內(nèi)證券市值總和的維持擔(dān)保比例超過300%時馍乙，客戶可以提取保證金可用余額中的現(xiàn)金布近、充抵保證金的證券，但提取后僅計算現(xiàn)金及信用證券賬戶內(nèi)證券市值總和的維持擔(dān)保比例不得低于300%丝格。

維持擔(dān)保比例超過會員與客戶約定的數(shù)值時撑瞧，客戶可以解除其他擔(dān)保物的擔(dān)保，但解除擔(dān)保后的維持擔(dān)保比例不得低于會員與客戶約定的數(shù)值显蝌。

本所對提取現(xiàn)金预伺、充抵保證金的證券，或解除其他擔(dān)保物的擔(dān)保另有規(guī)定的除外曼尊。

四酬诀、本次修改的《實(shí)施細(xì)則》實(shí)施前，會員與客戶已簽訂融資融券合同的涩禀，會員可以根據(jù)修改后的《實(shí)施細(xì)則》要求料滥，與客戶協(xié)商或以其他合法方式調(diào)整合同相關(guān)約定。

五艾船、各會員單位應(yīng)當(dāng)于每周最后一個交易日葵腹，以當(dāng)日收盤價計算A股股票靜態(tài)市盈率，并按照規(guī)則要求調(diào)整和公布相應(yīng)的折算率屿岂，調(diào)整后的折算率于下一個交易日起生效践宴。

六、各市場參與人應(yīng)當(dāng)認(rèn)真做好此次《實(shí)施細(xì)則》修改相關(guān)業(yè)務(wù)和技術(shù)系統(tǒng)調(diào)整工作爷怀，確保業(yè)務(wù)平穩(wěn)運(yùn)行阻肩。

七、修改后的《實(shí)施細(xì)則》全文附后运授，自2019年8月19日起施行烤惊。本所于2016年12月2日發(fā)布的《關(guān)于修改<上海證券交易所融資融券交易實(shí)施細(xì)則>第三十五條、第六十五條的通知》(上證發(fā)〔2016〕77號)吁朦、2015年11月13日發(fā)布的《關(guān)于修改<上海證券交易所融資融券交易實(shí)施細(xì)則(2015年修訂)>第三十八條的通知》(上證發(fā)〔2015〕89號)柒室、2015年8月3日發(fā)布的《關(guān)于修改<上海證券交易所融資融券交易實(shí)施細(xì)則(2015年修訂)>第十五條的通知》(上證發(fā)〔2015〕69號)及2015年7月1日起實(shí)施的《上海證券交易所融資融券交易實(shí)施細(xì)則(2015年修訂)》同時廢止。

特此通知逗宜。

附件：上海證券交易所融資融券交易實(shí)施細(xì)則(2019年修訂)

上海證券交易所

二〇一九年八月九日

深交所關(guān)于擴(kuò)大融資融券標(biāo)的股票范圍的通知

深證會〔2019〕288號

各市場參與人：

為促進(jìn)融資融券業(yè)務(wù)健康長遠(yuǎn)發(fā)展雄右，經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)，本所決定擴(kuò)大融資融券標(biāo)的股票范圍纺讲，由現(xiàn)有425只擴(kuò)大到800只±奕裕現(xiàn)將有關(guān)事項(xiàng)通知如下：

一、本次擴(kuò)大標(biāo)的股票范圍的基本原則為優(yōu)先保留現(xiàn)有標(biāo)的熬甚，并對符合《深圳證券交易所融資融券交易實(shí)施細(xì)則》(簡稱《實(shí)施細(xì)則》)第3.2條等相關(guān)規(guī)定的本所上市A股股票逢渔，按照加權(quán)評價指標(biāo)從大到小排序，選取375只股票作為新增標(biāo)的股票乡括，加權(quán)評價指標(biāo)的計算方式為：加權(quán)評價指標(biāo)=2×(一定期間內(nèi)該股票平均流通市值/一定期間內(nèi)深市A股平均流通市值)+(一定期間內(nèi)該股票平均成交金額/一定期間內(nèi)深市A股平均成交金額)肃廓。

二冲簿、各會員單位應(yīng)當(dāng)高度重視，認(rèn)真做好此次擴(kuò)大標(biāo)的股票范圍的業(yè)務(wù)和技術(shù)系統(tǒng)準(zhǔn)備亿昏，保障擴(kuò)大標(biāo)的股票范圍相關(guān)工作順利開展峦剔。

三、各會員單位應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格按照《證券公司融資融券業(yè)務(wù)管理辦法》及《實(shí)施細(xì)則》要求角钩，建立健全標(biāo)的證券管理機(jī)制吝沫，根據(jù)市場情況、客戶和自身風(fēng)險承受能力递礼，結(jié)合上市公司財務(wù)惨险、規(guī)范運(yùn)作及標(biāo)的證券交易等情況，對標(biāo)的證券范圍進(jìn)行動態(tài)調(diào)整和差異化控制脊髓，采取相應(yīng)措施防范業(yè)務(wù)風(fēng)險辫愉。

四、本通知自2019年8月19日起施行将硝。

特此通知

附件：融資融券標(biāo)的股票名單

深圳證券交易所

2019年8月9日

關(guān)于修改《深圳證券交易所融資融券交易實(shí)施細(xì)則》涉及維持擔(dān)保比例若干條款的通知

深證會〔2019〕287號

各市場參與人：

為進(jìn)一步做好融資融券業(yè)務(wù)的風(fēng)險管理恭朗，促進(jìn)融資融券業(yè)務(wù)長期平穩(wěn)發(fā)展，經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)依疼，本所對《深圳證券交易所融資融券交易實(shí)施細(xì)則(2016年修訂)》中涉及維持擔(dān)保比例若干條款進(jìn)行了修改√等現(xiàn)將有關(guān)事項(xiàng)通知如下：

一、第4.9條修改為：

會員應(yīng)當(dāng)對客戶提交的擔(dān)保物進(jìn)行整體監(jiān)控律罢，并計算其維持擔(dān)保比例膀值。

維持擔(dān)保比例是指客戶擔(dān)保物價值與其融資融券債務(wù)之間的比例。其計算公式為：

維持擔(dān)保比例=(現(xiàn)金+信用證券賬戶內(nèi)證券市值總和+其他擔(dān)保物價值)/(融資買入金額+融券賣出證券數(shù)量×當(dāng)前市價+利息及費(fèi)用總和)

公式中误辑，其他擔(dān)保物是指客戶維持擔(dān)保比例低于最低維持擔(dān)保比例時沧踏，客戶經(jīng)會員認(rèn)可后提交的除現(xiàn)金及信用證券賬戶內(nèi)證券以外的其他擔(dān)保物，其價值根據(jù)會員與客戶約定的估值方式計算或雙方認(rèn)可的估值結(jié)果確定巾钉。

“客戶信用證券賬戶內(nèi)的證券翘狱，出現(xiàn)被調(diào)出可充抵保證金證券范圍、被暫停交易睛琳、被實(shí)行風(fēng)險警示等特殊情形或者因權(quán)益處理等產(chǎn)生尚未到賬的在途證券盒蟆，會員在計算客戶維持擔(dān)保比例時踏烙，可以根據(jù)與客戶的約定按照公允價格或其他定價方式計算其市值师骗。”

二、第4.11條修改為：

會員應(yīng)當(dāng)根據(jù)市場情況、客戶資信和公司風(fēng)險管理能力等因素迂曲，審慎評估并與客戶約定最低維持擔(dān)保比例要求羡蛾。

當(dāng)客戶維持擔(dān)保比例低于最低維持擔(dān)保比例時斯撮，會員應(yīng)當(dāng)通知客戶在約定的期限內(nèi)追加擔(dān)保物胶果，客戶經(jīng)會員認(rèn)可后秕噪，可以提交除可充抵保證金證券外的其他證券如贷、不動產(chǎn)厂置、股權(quán)等依法可以擔(dān)保的財產(chǎn)或財產(chǎn)權(quán)利作為其他擔(dān)保物菩掏。

“會員可以與其客戶自行約定追加擔(dān)保物后的維持擔(dān)保比例要求￡羌茫”

三智绸、第4.12條修改為：

僅計算現(xiàn)金及信用證券賬戶內(nèi)證券市值總和的維持擔(dān)保比例超過300%時，客戶可以提取保證金可用余額中的現(xiàn)金或充抵保證金的證券访忿，但提取后僅計算現(xiàn)金及信用證券賬戶內(nèi)證券市值總和的維持擔(dān)保比例不得低于300%瞧栗。

維持擔(dān)保比例超過會員與客戶約定的數(shù)值時，客戶可以解除其他擔(dān)保物的擔(dān)保海铆，但解除擔(dān)保后的維持擔(dān)保比例不得低于會員與客戶約定的數(shù)值迹恐。

“本所對提取現(xiàn)金、充抵保證金的證券卧斟，或解除其他擔(dān)保物的擔(dān)保另有規(guī)定的除外殴边。”

四珍语、第4.14條修改為：“會員公布的融資找都、融券保證金比例及維持擔(dān)保比例，不得低于本所規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)廊酣∧艹埽”

五、本次修改的《實(shí)施細(xì)則》施行前亡驰，會員與客戶已簽訂融資融券合同的晓猛，會員可以根據(jù)修改后的《實(shí)施細(xì)則》要求，與客戶協(xié)商或以其他合法方式調(diào)整合同相關(guān)約定凡辱。

六戒职、各會員單位應(yīng)于每周最后一個交易日，以當(dāng)日收盤價計算A股股票靜態(tài)市盈率透乾，并按照規(guī)則要求調(diào)整和公布相應(yīng)的折算率洪燥。調(diào)整后的折算率于次一交易日起生效。

七乳乌、根據(jù)本通知捧韵，本所現(xiàn)發(fā)布《深圳證券交易所融資融券交易實(shí)施細(xì)則(2019年修訂)》(以下簡稱《實(shí)施細(xì)則》)，自2019年8月19日起施行汉操。本所于2016年12月2日發(fā)布的《關(guān)于修改〈深圳證券交易所融資融券交易實(shí)施細(xì)則〉第4.2條再来、第8.1條的通知》(深證會〔2016〕370號)同時廢止。

請各會員單位做好相關(guān)業(yè)務(wù)和技術(shù)準(zhǔn)備。

特此通知

附件：深圳證券交易所融資融券交易實(shí)施細(xì)則(2019年修訂)

深圳證券交易所

2019年8月9日

（文章來源：證監(jiān)會網(wǎng)站）