? ? 終于漂彤，有人把基金基礎(chǔ)知識精華部分總結(jié)完整了棺禾。
? ? 我們常說：人永遠(yuǎn)也賺不到超出您認(rèn)知范圍以外的錢戳玫。
? ? 何謂認(rèn)知？
? ? 萬丈高樓平地起，只有把基金基礎(chǔ)知識掌握牢固了逝段，以后再去看基金技術(shù)類的文章時才更容易看得懂，理解透忆蚀，玩基金的技術(shù)才更有希望獲得飛躍式的發(fā)展根蟹，而不是靠運氣，靠聽人說拷肌，靠感覺去賺錢到旦。
? ? 人能賺到且守住的財富，都是要靠自己的實力去獲取巨缘。
一添忘、基金類別
1.證券投資基金
2.契約型基金
3.公司型基金
4.封閉式基金
5.開放式基金
6.股票基金
7.債券基金
8.混合型基金
9.貨幣市場基金
10.?公募基金
11.私募基金
12.交易所交易基金（ETF）
13.上市開放式基金（LOF）
14.保本基金
15.QDII基金
16.分級基金
17.基金中基金
18.傘型基金
1.證券投資基金
? ? 證券投資基金是指通過發(fā)售基金份額，將眾多不特定投資者的資金匯集起來若锁，形成獨立財產(chǎn)搁骑，委托基金管理人進(jìn)行投資管理，基金托管人進(jìn)行財產(chǎn)托管，由基金投資人共享收益仲器、共擔(dān)投資風(fēng)險的集合投資方式煤率。
2.契約型基金
? ? 契約型基金是又稱為單位信托基金，是指投資者乏冀、管理人蝶糯、托管人三者作為基金的當(dāng)事人，通過簽訂基金契約的形式發(fā)行受益憑證而設(shè)立的一種基金辆沦。
3.公司型基金
? ? 公司型基金又叫做共同基金昼捍，指基金本身為一家股份有限公司，公司通過發(fā)行股票或受益憑證的方式來籌集資金肢扯，然后在由公司委托一家投資顧問公司進(jìn)行投資妒茬。
4.封閉式基金
? ? 封閉式基金是指事先確定發(fā)行總額，在封閉期內(nèi)基金單位總數(shù)不變蔚晨，基金上市后投資者可以通過證券市場轉(zhuǎn)讓乍钻、買賣基金單位的一種基金。
5.開放式基金
? ? 開放式基金是指基金發(fā)行總額不固定蛛株，基金單位總數(shù)隨時增減团赁，投資者可以按基金的報價在國家規(guī)定的營業(yè)場所申購或者贖回基金單位的一種基金。
6.股票基金
? ? 股票基金是指以上市股票為主要投資對象的證券投資基金谨履。
7.債券基金
? ? 債券基金是一種以債券為主要投資對象的證券投資基金欢摄。
8.混合型基金
? ? 混合型基金是指同時投資于股票與債券的基金。
9.貨幣市場基金
? ? 貨幣市場基金是以貨幣市場工具為投資對象的一種基金笋粟，是投資于銀行定期存款怀挠、商業(yè)本票、承兌匯票等風(fēng)險低害捕、流通性高的短期投資工具的基金品種绿淋，因此具有流通性好、低風(fēng)險與收益較低的特性尝盼。
10.公募基金
? ? 公募基金是指受主管部門監(jiān)管的吞滞，向不特定投資者公開發(fā)行收益憑證的證券投資基金。比如目前我們國內(nèi)證券市場上的封閉式基金就屬于此類盾沫。
11.私募基金
? ? 私募基金是指非公開宣傳的裁赠，私下向特定投資者募集資金進(jìn)行的一種集合投資。
12.交易所交易基金（ETF）
? ? 交易所交易基金（ETF）指的是可以在交易所交易的基金赴精。
13.上市開放式基金（LOF）
? ? 上市型開放式基金（LOF）是一種既可以在場外市場進(jìn)行基金份額申購佩捞、贖回，又可以在交易所（場內(nèi)市場）進(jìn)行基金份額交易和基金份額申購或贖回的開放式基金蕾哟。
14.保本基金
? ? 保本基金是一種半封閉式的基金品種一忱×基金在一定的投資期（例如3/5年）內(nèi)為投資者提供一定固定比例（例如100%/102%/更高）的本金回報保證，除此之外還通過其他的一些高收益金融工具（股票帘营、衍生證券等）的投資保持了為投資者提供額外回報的潛力票渠。
15.QDII基金
? ? QDII基金是指在一國境內(nèi)設(shè)立，經(jīng)該國有關(guān)部門批準(zhǔn)從事境外證券市場的股票仪吧、債券等有價證券投資的基金庄新。
16.分級基金
? ? 別名“結(jié)構(gòu)型基金”“可分離交易基金”，是指在一只基金內(nèi)部通過結(jié)構(gòu)化的設(shè)計和安排薯鼠，將普通基金份額拆分為具有不同預(yù)期收益與風(fēng)險的兩類或多類份額并可分離上市交易的一種基金產(chǎn)品。
17.基金中基金
? ? 是指以其他證券投資基金為投資對象的基金械蹋，其投資組合由其他基金組成出皇。
18.傘形基金
? ? 系列基金又稱傘形基金，是指多個基金共用一個基金合同哗戈，子基金獨立運作郊艘，子基金之間可以進(jìn)行相互轉(zhuǎn)換的一種基金結(jié)構(gòu)形式。
二唯咬、基金組織
1.基金契約
2.基金管理人
3.基金托管人
4.基金持有人大會
5.基金托管協(xié)議
1.基金契約
? ? 基金契約就是一份“委托理財協(xié)議”纱注，是基金管理人、基金托管人胆胰、基金投資者為設(shè)立基金而訂立的用以明確基金當(dāng)事人各方權(quán)利和義務(wù)關(guān)系的書面法律文件狞贱。
2.基金管理人
? ? 基金管理人是指具有專業(yè)的投資知識與經(jīng)驗，根據(jù)法律蜀涨、法規(guī)及基金章程或基金契約的規(guī)定瞎嬉，經(jīng)營管理基金資產(chǎn)，謀求基金資產(chǎn)的不斷增值厚柳，以使基金持有人收益最大化的機(jī)構(gòu)氧枣。
3.基金托管人
? ? 基金托管人是投資人權(quán)益的代表，是基金資產(chǎn)的名義持有人或管理機(jī)構(gòu)别垮。為了保證基金資產(chǎn)的安全便监，按照資產(chǎn)管理和資產(chǎn)保管分開的原則運作基金，基金設(shè)有專門的基金托管人保管基金資產(chǎn)碳想。
4.基金持有人大會
? ? 由全體基金單位持有人或委托代表參加烧董。主要討論有關(guān)基金持有人利益的重大事項，譬如修改基金契約移袍，終止基金解藻，更換基金托管人，更換基金管理人葡盗，延長基金期限螟左，變更基金類型啡浊，以及召集人認(rèn)為要提交基金持有人大會討論的其他事項。
5.基金托管協(xié)議
? ? 是基金管理人與基金托管人（一般為商業(yè)銀行）就基金資產(chǎn)托管一事達(dá)成的協(xié)議書胶背。協(xié)議書以合同的形式明確委托人和托管人的責(zé)任和權(quán)利巷嚣、義務(wù)關(guān)系。
三钳吟、基金交易
1.基金成立日
2.基金募集期
3.基金存續(xù)期
4.基金單位
5.基金開放日
6.基金認(rèn)購
7.基金申購
8.基金轉(zhuǎn)托管
9.基金轉(zhuǎn)換
10.非交易過戶
1.基金成立日
? ? 基金成立日是指基金達(dá)到成立條件后廷粒，基金管理人宣布基金成立的日期。
2.基金募集期
? ? 基金募集期是指自招募說明書公告之日起到基金成立日的時間段红且。
3.基金存續(xù)期
? ? 基金存續(xù)期是指基金發(fā)行成功坝茎，并通過一段時間的封閉期后，稱作基金的存續(xù)期暇番。
4.基金單位
? ? 基金單位是指基金發(fā)起人向不特定的投資者發(fā)行的嗤放，表示持有人對基金享有資產(chǎn)所有權(quán)、收益分配權(quán)和其他相關(guān)權(quán)利壁酬，并承擔(dān)相應(yīng)義務(wù)的憑證次酌。
5.基金開放日
? ? 基金開放日就是可以辦理開放式基金的開戶、申購舆乔、贖回岳服、銷戶、掛失希俩、過戶等等一系列手續(xù)的工作日吊宋。對于一只開放式基金來說，并不是在任何一個工作日都可以進(jìn)行交易斜纪，因此贫母，規(guī)定每周的某幾個工作日進(jìn)行交易，這幾個工作日就稱為開放日盒刚。
6.基金認(rèn)購
? ? 基金認(rèn)購是指投資者在開放式基金募集期間腺劣、基金尚未成立時購買基金單位的過程。通常認(rèn)購價為基金單位面值（1元）加上一定的銷售費用因块。投資者認(rèn)購基金應(yīng)在基金銷售點填寫認(rèn)購申請書橘原，交付認(rèn)購款項。
7.基金申購
? ? 基金申購是指投資者到基金管理公司或選定的基金代銷機(jī)構(gòu)開設(shè)基金z賬戶涡上，按照規(guī)定的程序申請購買基金單位趾断。申購基金單位的數(shù)量是以申購日的基金單位資產(chǎn)凈值為基礎(chǔ)計算的，具體計算方法須符合監(jiān)管部門有關(guān)規(guī)定的要求吩愧，并在基金銷售文件中載明芋酌。
8.基金轉(zhuǎn)托管
? ? 基金轉(zhuǎn)托管是指投資者同一基金在不同托管點（不同銷售商及同一銷售商的不能通存通兌的城市或分行）之間實施的所持基金份額托管機(jī)構(gòu)變更的操作。
9.基金轉(zhuǎn)換
? ? 基金轉(zhuǎn)換是指投資者在持有本公司發(fā)行的任一開放式基金后雁佳，可直接自由轉(zhuǎn)換到本公司管理的其它開放式基金脐帝，而不需要先贖回已持有的基金單位同云，再申購目標(biāo)基金。
10.非交易過戶
? ? 非交易過戶是指因遺產(chǎn)繼承堵腹、捐贈或司法執(zhí)行等原因引起的基金單位持有人的變更行為炸站。基金非交易過戶包括遺產(chǎn)繼承疚顷、捐贈和司法執(zhí)行旱易。
四、基金費用和基金利潤及利潤分配
1.收費方式
2.各種費用的計算方式及提方式
3.基金利潤
4.利潤分配
1.收費方式
? ? 前端收費：前端收費方式是指在認(rèn)購基金份額時就支付認(rèn)購費用的付費模式
? ? 后端收費：后端收費模式是指在認(rèn)購基金份額時不收費腿堤，在贖回基金份額時才支付認(rèn)購費用的收費模式阀坏。
2.各種費用的計算方式及提方式
? ? ①基金管理費：基金管理費通常按照每個估值日基金凈資產(chǎn)的一定比率（年率）逐日計提，累計至每月月底笆檀，按月支付全释。基金管理費用率通常與基金規(guī)模成反比误债，與風(fēng)險成正比。目前妄迁，我國股票基金大部分按照1.5%的比例計提基金管理費寝蹈。
? ? ②基金托管費：基金托管費是指基金托管人為保管和處置基金資產(chǎn)而向基金收取的費用。通车翘裕基金規(guī)模越大箫老，基金托管費率越低。
? ? ③基金銷售服務(wù)費：基金銷售服務(wù)費是指從基金資產(chǎn)中扣除的用于支付銷售機(jī)構(gòu)傭金以及基金管理人的基金營銷廣告費黔州、促銷活動費耍鬓、持有人服務(wù)費等方面的費用。
? ? 我國目前在基金管理費流妻、基金托管費及基金銷售服務(wù)費上均是按前一日基金資產(chǎn)凈值的一定比例逐日計提牲蜀，按月支付。計算方法如下：
H =（E*R）/當(dāng)年實際天數(shù)
? ? 式中：H--每日計提的費用绅这；E--前一日的基金資產(chǎn)凈值涣达；R--年費率。
? ? ④基金運作費：基金運作費指為保證基金正常運作而發(fā)生的應(yīng)由基金承擔(dān)的費用证薇。
? ? ⑤基金交易費：基金交易費指基金在進(jìn)行證券買賣交易時所發(fā)生的相關(guān)交易費用度苔。
3.基金利潤
? ? 基金收入來源：(1)利息收入、(2)投資收益浑度、(3)其他收入寇窑、(4)公允價值變動損益。
4.利潤分配
? ? ①封閉式基金分配方式：根據(jù)規(guī)定箩张，封閉式基金只能采取現(xiàn)金分紅甩骏。封閉式基金當(dāng)年收益應(yīng)先彌補(bǔ)上一年的虧損窗市，如當(dāng)年發(fā)生虧損則不進(jìn)行收益分配。
? ? ②開放式基金分配方式：開放式基金的分紅方式有現(xiàn)金分紅和紅利再投資轉(zhuǎn)換為基金份額兩種横漏。開放式基金的基金合同應(yīng)當(dāng)約定每年基金收益分配的最多次數(shù)和基金收益分配的最低比例谨设。
五、基金信息披露
1.開放式基金信息披露
2.招募說明書
3.公開說明書
4.基金年度報告
5.基金中期報告
6.基金資產(chǎn)總值
7.基金資產(chǎn)凈值
8.基金單位資產(chǎn)凈值
9.基金累計凈值
1.開放式基金信息披露
? ? 開放式基金信息披露內(nèi)容包括招募說明書（公開說明書）缎浇、定期報告和臨時報告三大類扎拣。定期報告又由每日公布單位凈值公告、季度投資組合公告素跺、中期報告二蓝、年度報告四項組成。法定披露信息由基金管理人編制指厌，基金托管人復(fù)核刊愚，于規(guī)定時限內(nèi)在中國證監(jiān)會指定的信息披露報刊和網(wǎng)站上發(fā)布。
2.招募說明書
? ? 招募說明書（初發(fā)后或稱公開說明書）踩验，該報告旨在充分披露可能對投資者做出投資判斷產(chǎn)生重大影響的一切信息鸥诽。包括管理人情況、托管人情況箕憾、基金銷售渠道牡借、申購和贖回的方式及價格、費用種類及比率袭异、基金的投資目標(biāo)钠龙、基金的會計核算原則、收益分配方式等御铃。
3.公開說明書
? ? 公開說明書是指基金成立后定期公告的有關(guān)基金簡介碴里、基金投資組合公告、基金經(jīng)營業(yè)績上真、重要變更事項和其他按法律規(guī)定應(yīng)披露事項的說明咬腋。
4.基金年度報告
? ? 基金年度報告是反映基金全年的運作及業(yè)績情況的報告。除中期報告應(yīng)披露的內(nèi)容外谷羞，年度報告還必須披露托管人報告帝火、審計報告等內(nèi)容。該報告在會計年度結(jié)束后90天內(nèi)公告湃缎。
5.基金中期報告
? ? 基金中期報告是反映基金上半年的運作及業(yè)績情況犀填。主要內(nèi)容包括：管理人報告、財務(wù)報告重要事項揭示等嗓违，其中九巡，財務(wù)報告包括資產(chǎn)負(fù)債表、收益及分配表蹂季、凈資產(chǎn)變動表等會計報表及其附注冕广，以及關(guān)聯(lián)事項的說明等疏日。該報告在會計年度的前6個月結(jié)束后60日內(nèi)公告。
6.基金資產(chǎn)總值
? ? 基金資產(chǎn)總值是包括基金購買的各類證券價值撒汉、銀行存款本息以及其他投資所形成的價值總和沟优。
7.基金資產(chǎn)凈值
? ? 基金資產(chǎn)凈值是指基金資產(chǎn)總值減去按照國家有關(guān)規(guī)定可以在基金資產(chǎn)中扣除的費用后的價值。
8.基金單位資產(chǎn)凈值
? ? 基金單位資產(chǎn)凈值是指計算日基金資產(chǎn)凈值除以計算日基金單位總數(shù)后的價值睬辐。
9.基金累計凈值
? ? 基金累計凈值是基金單位資產(chǎn)凈值與基金成立以來累計分紅的總和挠阁。
六、基金收益分配
1.基金收益
2.基金凈收益
3.權(quán)益登記日
4.除息日
5.紅利再投資
1.基金收益
? ? 基金收益是指基金資產(chǎn)在運作過程中所產(chǎn)生的超過自身價值的部分溯饵。具體地說侵俗，基金收益包括基金投資所得紅利、股息丰刊、債券利息隘谣、買賣證券價差、存款利息和其他收入啄巧。
2.基金凈收益
? ? 基金凈收益是指基金收益減去按照國家有關(guān)規(guī)定可以在基金收益中扣除的費用后的余額寻歧。
3.權(quán)益登記日
? ? 權(quán)益登記日是基金管理人進(jìn)行紅利分配時，需要定出某一天秩仆，界定哪些基金持有人可以參加分紅熄求，定出的這一天就是股權(quán)登記日。
4.除息日
? ? 除息日是權(quán)益登記日逗概，即常說的T日，此后的第一個工作日忘衍，即T＋1日逾苫。
5.紅利再投資
? ? 紅利再投資是指將投資者分得的收益再投資于基金，并折算成相應(yīng)數(shù)量的基金單位這實際上是將應(yīng)分配的收益折為等額的新的基金單位送給投資者枚钓。
七铅搓、基金風(fēng)險
1.信用風(fēng)險
2.流動性風(fēng)險
3.未知價風(fēng)險(開放式基金的申購及贖回)
4.市場風(fēng)險
1、信用風(fēng)險
? ? 信用風(fēng)險來源于貸款方搀捷、債券發(fā)行人以及回購交易和衍生品的交易對手的違約可能星掰。
2、流動性風(fēng)險
? ? 流動性是資產(chǎn)在短期內(nèi)以低成本完成市場交易的能力嫩舟。流動性供給與需求不平衡時會出現(xiàn)流動性風(fēng)險氢烘。
3、未知價風(fēng)險(開放式基金的申購及贖回)
? ? 投資者在申購及贖回開放式基金單位時家厌，當(dāng)日所參考的單位資產(chǎn)凈值是上一個基金開放日的數(shù)據(jù)播玖，而對于基金單位資產(chǎn)凈值在自上一交易日至開放日當(dāng)日所發(fā)生的變化，投資者無法預(yù)知饭于，因此投資者在申購蜀踏、贖回時無法知道會以什么價格成交维蒙，這種風(fēng)險就是開放式基金的申購、贖回價格未知的風(fēng)險果覆。
4颅痊、市場風(fēng)險
? ? 市場風(fēng)險是指基金投資行為受到宏觀政治、經(jīng)濟(jì)局待、社會等環(huán)境因素對證券價格所造成的影響而面對的風(fēng)險斑响。包括：
? ? （1）利率風(fēng)險：指市場利率的波動會導(dǎo)致證券市場價格和收益率的變動。利率直接影響著國債的價格和收益率燎猛，影響著企業(yè)的融資成本和利潤恋捆。基金投資于國債和股票重绷，其收益水平會受到利率變化的影響
? ? （2）匯率風(fēng)險：指因匯率變動而產(chǎn)生的基金價值的不確定性沸停。
? ? （3）經(jīng)濟(jì)周期性波動風(fēng)險：指隨著經(jīng)濟(jì)運行的周期性變化，各個行業(yè)及上市公司的盈利水平也呈周期性變化昭卓，從而影響到個股乃至整個行業(yè)板塊的二級市場的走勢愤钾。
? ? （4）購買力風(fēng)險：指基金的利潤將主要通過現(xiàn)金形式來分配，而現(xiàn)金可能因為通貨膨脹的影響而導(dǎo)致購買力下降候醒，從而使基金的實際收益下降能颁。
? ? （5）政策風(fēng)險：指因國家宏觀政策（如貨幣政策、財政政策倒淫、行業(yè)政策伙菊、地區(qū)發(fā)展政策等）發(fā)生變化，導(dǎo)致市場價格波動而產(chǎn)生風(fēng)險敌土。
八镜硕、基金自身投資活動產(chǎn)生的稅收
1.增值稅
2.印花稅
3.所得稅
1.增值稅
? ? 增值稅是以商品（含應(yīng)稅勞務(wù)）在流轉(zhuǎn)過程中產(chǎn)生的增值額作為計稅依據(jù)而征收的一種流轉(zhuǎn)稅。
2.印花稅
? ? 根據(jù)監(jiān)管的規(guī)定返干，從2008年9月19日起兴枯，基金賣出股票時按照0.1%的稅率征收證券（股票）交易印花稅。而對買入交易不再征收印花稅矩欠，即對印花稅實行單向征收财剖。
3.所得稅
? ? 對證券投資基金從證券市場中取得的收入，包括買賣股票癌淮、債券的差價收入躺坟，股權(quán)的股息、紅利收入乳蓄，債券的利息收入以及其他收入瞳氓，暫不征收企業(yè)所得稅。
九、場內(nèi)證券交易特別規(guī)定及事項
1.大宗交易時間
2.開盤價
3.收盤價
4.除權(quán)與除息
1.大宗交易時間
含義：大宗交易是指單筆數(shù)額較大的證券買賣匣摘。
①上海證券交易所：交易時間為每個交易日9：30—11:30店诗、13:00—15:30:；如果在交易日15:00前處于停牌狀態(tài)的證券音榜，則不受理其大宗交易的申報庞瘸。
②深圳證券交易所：深圳證券交易所綜合協(xié)議交易平臺接受交易用戶申報的時間為每個交易日9:15—11:30、13:00—15:30赠叼。申報當(dāng)日有效擦囊，當(dāng)天全天停牌的證券，協(xié)議平臺不接受其有關(guān)申報嘴办。
2.開盤價
? ? 證券交易所證券交易的開盤價為當(dāng)日證券的第一筆成交價瞬场。
3.收盤價
? ? 上海證券交易所證券交易的收盤價為當(dāng)日該證券最后一筆交易前1分鐘所有交易的成交量加權(quán)平均價，當(dāng)日無成交的涧郊，以前收盤價為當(dāng)日收盤價贯被。
? ? 深圳證券交易所證券的收盤價通過集合競價的方式產(chǎn)生。
4.除權(quán)與除息
? ? 因送股或配股而形成的剔除行為稱為除權(quán)妆艘，因派息而引起的剔除行為稱為除息彤灶。
? ??最后：基金愛好者，都建議收藏批旺，空閑時都可以拿出來讀一讀幌陕，品一品！
