??互聯網金融是比較熱鬧的一個領域，因為離錢很近叮盘。金融本來就是個錢生錢的生意猜绣，沒人不喜歡灰殴。然而比較實際的問題是大部分從業(yè)人員并不清楚金融的核心邏輯，更多的是使用大數據和科技創(chuàng)新的概念來做互金產品掰邢，這對于整個行業(yè)來說無疑是危險的牺陶，現金貸狂潮就表明了這不是一個可持續(xù)的方向，金融業(yè)務還是要按照金融的方式去做辣之。當然我相信很多人不認同我的觀點义图，沒關系，你看監(jiān)管政策就知道了召烂。后面主要是講一下信貸產品的大致思路碱工。
??兩個關鍵前提
??金融的本質是資金的融通，資金要融通就至少涉及到資金的提供方(貸款人)和需求方(借款人)奏夫。而資金融通交易發(fā)生的前提有兩個：一是借款人會按期還款怕篷，二是貸款利率定價合理。從實際的情況看這兩個都是貸款人需要解決的問題：怎么判斷借款人能不能按期還款和怎么判斷貸款利率是否合理酗昼。
??對于貸款利率是否合理其實比較容易判斷廊谓，只要貸款人去看一下市場利率是什么水平就可以了，別人定多少我也定多少麻削，做一個跟隨策略蒸痹。但是對于怎么判斷借款人是不是能按期還款就比較復雜了春弥，貸款人自己通常都是無法判斷的(民間借貸也伴隨著大量的糾紛)，這個時候就產生了專業(yè)機構——中介叠荠，即幫助貸款人尋找合適的借款人并撮合交易的機構匿沛，p2p機構、小貸機構榛鼎、消金公司逃呼、銀行等機構都有這個屬性在里面。
??兩個關鍵維度
??那么怎么判斷借款人能不能按期還款呢者娱？主要是圍繞兩個方面開展：一是借款人的還款能力抡笼，二是借款人的還款意愿。
??借款人的還款能力怎么衡量
??衡量還款能力可以去看借款人的收入黄鳍、負債(主要是短期負債)推姻、固定生活支出。簡單的公式可以列為：貸款金額=收入-短期負債-固定生活支出框沟。
??譬如A每個月收入10000拾碌，短期負債24000(12期)，生活成本6000街望，每月可自由支配資金2000。如果A想要借款的話弟跑，那么每個月的最高負債不能超過2000灾前，不然會導致沒有辦法全額還款。貸款機構就是根據這個思路來確認放款金額的孟辑。
??確認收入可以獲取借款人的社保繳存記錄/公積金繳存記錄/工資卡流水等哎甲，確認短期負債可以去各貸款平臺查詢借款人的貸款記錄，確認生活成本可以獲取借款人的信用卡記錄/淘寶記錄+當地的租房成本饲嗽。
??當然具體的貸款金額計算公式要復雜很多炭玫，這只是列一個思路。另外貌虾，這是信用貸的思路吞加，也就是說不考慮擔保或者抵押的情況尽狠。
??借款人的還款意愿怎么衡量
??衡量還款意愿就比較復雜了衔憨，主要是看幾個方面：一是身家清白，二是資料屬實袄膏；三是行為無風險践图。
??身家清白指的是借款人沒有逾期記錄，貸款機構會確認借款人在其他平臺是否有過逾期沉馆，如果有那么就是有風險點码党，如果超過一定次數德崭、天數或者金額那么就會被列入黑名單。
??資料屬實指的是借款人提供的個人資料信息完全真實以及借款意圖是真實的∫九蹋現階段騙貸已經形成一條產業(yè)鏈眉厨，即便個人信息完全真實且無污點也無法確認用戶的借款意圖是不是真實的，完全有可能是騙貸扣讼，這對貸款機構來講是最重要的風險之一缺猛。貸款機構通常會確認是有某個公司、某個地區(qū)有異常的數據表現椭符，譬如上海日均的申請量是1000荔燎，但是有某幾天申請量激增，這就有可能是有騙貸機構來突擊刷單销钝。
??行為無風險指的是借款人的日常行為無風險有咨，譬如通話記錄是正常的，沒有和貸款機構或者信用卡中心蒸健、110座享、澳門地區(qū)等通話頻繁，又譬如凌晨通話數量是正常的似忧，沒有超過警戒線渣叛。
??還款意愿的確認大部分貸款機構都會采用貸款平臺數據、淘寶數據盯捌、芝麻分數據淳衙、運營商數據、聯系人數據等進行交叉驗證饺著。
??總之箫攀，衡量還款意愿非常復雜，是風控模型的重中之重幼衰。
??萬變不離其宗
??從上面的表述你可以看到靴跛，衡量還款意愿來決定借不借，衡量還款能力來決定借多少(借多久)渡嚣，市面上所有的信貸產品都是按照這個思路設計的梢睛，包含企業(yè)貸款也是，只不過企業(yè)貸款的模型復雜程度遠超個人貸款识椰。至于抵押貸款扬绪，就是把抵押物的變現水平加到還款能力上去，所以思路還是一樣的裤唠。
??互聯網金融究其本質還是金融挤牛，無非是在渠道、數據源等有別于傳統(tǒng)金融种蘸，所以大家采用了新的名詞墓赴，萬變不離其宗竞膳。
??最后希望大家在互金行業(yè)玩的愉快。
