當今中國的A股市場并不是完全市場化的交易區(qū)域，從目前來看A股市場最多算是一個弱有效市場，而我們大多數(shù)絕大部分毫無章法的散戶還停留在冷兵器時代，顯然免不了做“韭菜”的命運蕉汪，至少長期來看就是如此。而量化投資就是利用量化方法在A股市場投資逞怨，利用相關影響波動的因子數(shù)學方法和現(xiàn)代計算工具來達到大概率盈利者疤，堪稱“熱兵器”一點不為過。
本文筆記主要是梳理量化投資的在中國A股這樣的環(huán)境的主要步驟叠赦，不管您是投資基金還是股票驹马、債券等，也不管您是價值投資派還是趨勢投資派除秀，量化這個“武器”都是絕對值得使用的糯累。歷史已經(jīng)證明，在瞬息萬變的投資世界册踩，時間和空間的變化無常泳姐，傳統(tǒng)的價值投資和趨勢投資顯然面臨巨大挑戰(zhàn)，特別是在A股這樣的市場奮戰(zhàn)的朋友最清楚暂吉。當然必須還是要說明：量化投資并不跟價值投資和趨勢投資相對立胖秒，而是在它們的基礎上運用上量化這個工具加以優(yōu)化自己的資產(chǎn)配置。
上一篇文章已經(jīng)非常形象地慕的、列舉的介紹了量化投資的概念阎肝，這里就不再重復陳述。只要量化投資是一個大概率就好肮街。
第一步：首先是建模開始量化
建模并不涉及高深的數(shù)學风题，發(fā)揮自己的想象力找到影響結(jié)果的未知因子，比如前文介紹的擲硬幣如果選擇其中一面總是朝上的低散，那這一面朝上的概率就大。
散戶常見的量化建模主要5個要點：
①量化選股：這個很好理解骡楼，比如價值投資者會選擇PE最小的銀行股熔号，或者有人選擇MA（均線）方式選出60天均線的股票等等。
②量化擇時：量化選股就是選股鸟整，量化擇時就是選倉位引镊，因為在不同時間選擇倉位也很重要，比如根據(jù)什么PE或者MA60來決定倉位大小，可以是滿倉或者是空倉的量化或者部分分倉弟头。
③量化統(tǒng)計套利：從擲硬幣的猜想開始吩抓，統(tǒng)計一周、一天赴恨、一月或者1年的某一時間段價位最好和最低來做量化分析疹娶。
④量化折價套利：通過時間差和空間差套利。時間差就是不同時間的市場差價伦连，空間差就是不同的交易市場雨饺，這需要精密計算。
⑤量化定投：這是比較特殊的投資方式惑淳，投資過指數(shù)基金的朋友就很有體會额港，量化投資通過精確的量化獲得更好的收益。
金偉民老師還提到過其他量化歧焦，如債券投資中利用不同的票利移斩、ytm（到期收益率）、修正久期做的量化輪動投資等绢馍。
第二步：回算向瓷，檢驗“真理”的唯一方法
第二步：去紙上談兵的實戰(zhàn)階段
第三步：順應外界變化，不斷改進痕貌，保持良好的實戰(zhàn)狀態(tài)
待續(xù)~
