作 者：李豐
來 源：峰瑞資本
我們已經討論過中國零售業(yè)正在發(fā)生的深刻變化：「線上線下同品同質同價」第一次在中國成為可能翰苫。當我們把時間線拉長逻族，去看零售業(yè)的創(chuàng)新彤敛、反復和終局，有一件事是繞不開的：無分「新」與「舊」度气，零售都是全鏈條的效率競爭，也是對優(yōu)質供應鏈資源的競爭膨报。
中國擁有難以想象的產業(yè)鏈技術磷籍，全球接近 70% 的主要消費品的產能大概都在中國。在接下來的數年內现柠，中國有機會出現(xiàn)大量的難以計數的世界級的消費品牌院领，但是前提是零售公司要接近，并掌控晒旅，甚至創(chuàng)造最優(yōu)質的供應鏈栅盲。
今天，我們只是站在新零售的起點上废恋。關于新零售的核心競爭力和終局谈秫，我把它拆成 3 個問題：
1扒寄、在通往新零售的長跑里，消費品公司的長期競爭力是什么拟烫？
2该编、當下中國的優(yōu)質供應鏈在哪里？「線上線下同品同質同價」這件事會對中國的零售供應鏈帶來什么影響硕淑？
3课竣、全鏈條競爭時代來臨，零售供應鏈如何升級置媳？
▍長期來看于樟，零售的核心競爭力，是擁有優(yōu)質供給
消費行業(yè)的競爭力拇囊，短期是流量迂曲，中期是效率，長期來看寥袭，其核心競爭力是什么路捧？品牌肯定是，但最重要的一定是「有質量传黄、能升級」的「供應鏈」杰扫。
意思是，一個消費品牌膘掰，短期內銷量能起來章姓，靠的是流量；起量以后炭序，要想辦法把效率提高啤覆；提高效率的本質，則是看誰能控制或者創(chuàng)造最好的供應鏈惭聂。
什么叫控制優(yōu)質產業(yè)鏈窗声？以特斯拉為例。特斯拉的電池是松下做的辜纲。它與松下的合作方式是笨觅，單獨合資建廠，生產要求特斯拉說了算耕腾〖＃控制程度可見一斑。
另一個牢牢掌控供應鏈的消費品企業(yè)是蘋果扫俺。中國有家公司叫瑞聲科技 (HK：02018)苍苞，它給蘋果做聲學元器件，有幾條生產線專門供應蘋果。
蘋果是怎么掌控這條關鍵供應鏈的呢羹呵？這幾條線上所有的控制軟件和電腦是蘋果公司的骂际，ERP 系統(tǒng)也是蘋果的。瑞聲負責生產線的人經常會收到蘋果的郵件冈欢，說某一條產線的某一個地方有點問題歉铝，然后蘋果來開權限，讓瑞聲的生產線負責人去現(xiàn)場查看凑耻。此外太示，蘋果還有二十來位工程師輪流駐廠。簡單來說香浩，原則上除了設備和工人是瑞聲的类缤，剩下的都由蘋果控制。
除了控制供應鏈邻吭，那些能做大的公司還要能創(chuàng)造優(yōu)質供給呀非。
以新東方為例。中國巨大的培訓行業(yè)里镜盯，新東方之所以能成為為數不多的大企業(yè)，我在那里工作 7 年猖败，一個觀察和總結是速缆，它讓許多原先不是老師的人做了老師，且大受歡迎恩闻。
它的做法是艺糜，用市場化的方式，再加一點精神感召幢尚，招到了大量清華破停、北大等高校的年輕畢業(yè)生，甚至北美留學生尉剩，然后通過系統(tǒng)化的培訓真慢，讓這些原本人生軌跡不是當老師的人包各，成為新東方的全職老師劈愚。
這就是通過特定的方法项炼，讓原來不是供給的優(yōu)質供給膜蠢，變成了供給秩铆，也變成了公司的優(yōu)勢舔涎。公司給社會創(chuàng)造價值的同時秒拔，壁壘也就形成了顽素。更進一步說础倍，只要你有優(yōu)質供給烛占，就不用發(fā)愁沒需求。
早些年沟启，我參與投資了許多 C2C 公司忆家，也得出類似的結論：所有做雙邊供需關系對接的平臺犹菇，本質上核心的競爭力是供給，而不是需求弦赖。
拿這個邏輯看零售品牌和市場项栏，也是一樣。在通往新零售的路上蹬竖，不管你是做渠道沼沈、平臺還是做品牌，也不管你是賣產品還是賣服務币厕，把所有時髦的東西放到一邊列另，只要你做的是雙邊的零售生意，最后爭的都是優(yōu)質供給旦装，最后本質上要解決的都是供應鏈的問題页衙。
一方面，你要相信阴绢，中國的制造業(yè)里店乐，許多優(yōu)秀公司會尋求自我升級；另一方面呻袭，在它們提升供應鏈的產能眨八、管理、技術左电、效率的過程中廉侧，誰在前臺貼近了它們，用銷量和流量思路帶它們一起升級篓足，誰長期就能做成非常厲害的企業(yè)段誊。
所有厲害的、做大了的零售公司栈拖，包括宜家和無印良品连舍，在核心品類上，都是壟斷供應鏈涩哟，這些供應鏈幾乎只為他們生產烟瞧，而且跟它們一起升級、進化染簇。
小米也很典型参滴。它在前端有流量，在中臺有效率锻弓，在后端砾赔，小米和小米生態(tài)鏈帶著一大堆中間產業(yè)鏈和它一起升級。
▍全鏈條競爭時代來臨，零售供應鏈如何升級暴心？
既然供應鏈是重中之重妓盲，那么，當下中國的優(yōu)質零售供應鏈在哪里专普？「線上線下同品同質同價」這件事會對中國的零售供應鏈帶來什么影響悯衬？
我們可以將中國目前的供應鏈分成三類：
1、初級供應鏈
最容易受到擠壓的生產供應鏈檀夹。換句話來說筋粗，這部分既沒有很好的實現(xiàn)工業(yè)化，也沒有很好的實現(xiàn)標準化炸渡，也沒有實現(xiàn)很好的性價比娜亿，同時還受到勞動力成本上升等因素的壓力。但是蚌堵，正如中國有數量龐大的零售末端买决，初級供應鏈在中國至今分布甚廣、生命力頑強吼畏。
1）中間供應鏈
可以理解為實現(xiàn)了標準化督赤、工業(yè)化、機械化的中端供應鏈泻蚊。它的產能有保證够挂，管理也比較成熟。它們有機會升級藕夫，也可能在勞動力短缺、外貿訂單縮減等壓力因素之下產生遷移枯冈。
2）成熟供應鏈
新零售最理想的供應鏈能力：流轉速度高毅贮，反應速度快，同時有一定的柔性基礎尘奏。它們一般與超級品牌 (比如 Zara滩褥、優(yōu)衣庫) 合作，通過生態(tài)鏈設計部門極致化的打磨測試炫加，最終打造出用料足瑰煎、定價便宜、強體驗的高品質產品俗孝。
中國的零售供應鏈在過去十來年遇到的最直接的問題和兩件事情有關酒甸，一個是需求，一個是勞動力赋铝。
舉個需求倒逼零售供應鏈的例子插勤。時間拉回到 10 年前。始于 2007 年的世界金融危機于 2008 年在中國的影響開始日趨明顯。一個受到沖擊比較大的行業(yè)是外貿农尖，這迫使中國過去幾十年積累的產業(yè)鏈開始尋找新的出路析恋，所以愿意支持當時前景不明朗甚至不太被看好的電商賣家。那一年盛卡，中國的電商行業(yè)飛速發(fā)展助隧。
在當前的環(huán)境和消費周期里，中國作為生產全球接近 70% 日用消費品的國家滑沧，所謂出口導向型并村、生產加工型企業(yè)再次面臨挑戰(zhàn)和擠壓：外貿增長相對低迷，中國的勞動力成本上升較快嚎货。
這樣一來橘霎，工廠的生存空間就被壓縮得比較厲害，有的甚至只能自動消亡殖属。和 10 年前一樣姐叁，它們需要想盡辦法找到出口，即能采購它們產品的這些經銷通路和經銷方法洗显。
那些最便宜的微商和社交電商外潜，是初級供應鏈的兩大出口。
它們所觸達的人群挠唆，一個非常重要的組成部分是用智能手機完成人生第一筆電商購物的用戶处窥。換句話說，他們之前很有可能不是 PC 的用戶玄组，也沒在淘寶滔驾、天貓、京東等電商平臺上買過東西俄讹。
這群人可以類比的哆致，是 2010 年前后電商剛開始觸達到的人群。原則上你只需要用足夠高的性價比患膛，或者說足夠低的價格摊阀，他們就會跟線下品質不夠好的、還沒有實現(xiàn)性價比產品的零售進行比較踪蹬，然后順利地轉化為微商和社交電商的用戶胞此。這也是為什么靠便宜打開局面的社交電商和微商，能在短時間內獲得爆發(fā)式的用戶增長跃捣。
不過伴隨著新零售的快速擴張漱牵、滲透和下沉，當質優(yōu)價廉不再是個問題疚漆，或者說海量價格可承受的品牌產品被推到用戶面前布疙，這些最便宜的微商和社交電商可能面臨的一個挑戰(zhàn)蚊惯，說白了，就是它們的供應鏈是否能夠升級灵临。
Q1： 等新零售全面覆蓋后截型，這些起初被極低價格的微商和社交電商吸引的手機電商用戶，會變成誰的用戶儒溉？或者換句話說宦焦，當質優(yōu)價廉不是個問題的時候，用戶會買什么顿涣？
新零售是中間供應鏈主要的出口之一波闹。像名創(chuàng)優(yōu)品，以及前面提到的小米的米家有品涛碑，在起量之后精堕，所占有的供應鏈就是中間這層有一定的標準化的質量標準和生產能力的供應鏈。中間供應鏈也因為與新零售的結合蒲障，開始有升級的可能歹篓，進一步擁有快速調整、快速設計揉阎、快速反饋等柔性能力庄撮。
這也是新零售在當下中國的特殊意義：一方面，那些擁有優(yōu)質產能卻面臨新興渠道所帶來壓力的供應鏈需要找到更多出口毙籽。另一方面洞斯，品牌對優(yōu)質供應鏈的需求也會越來越大。兩者互相成就坑赡。
此外烙如，中間供應鏈還有一個非常典型的出口是外貿電商。
上一次金融危機發(fā)生的時候毅否，盡管外貿受到影響亚铁，還是跑出了一小波外貿電商企業(yè)，其中包括蘭亭集勢搀突，等等。在當下這個周期里熊泵，中國也會誕生比較多的出口電商公司仰迁。以峰瑞投的 Club Factory 和 Patpat 為例，它們都是基于中國有優(yōu)質產能的供應鏈顽分，做了直銷通路徐许，直銷的對象是國外的中產階級。
這些已經被訓練了幾十年的較好的中間供應鏈卒蘸，在面臨人變貴雌隅、人難招翻默，甚至被遷移到其它人力成本更便宜國家比如東南亞的壓力時，有極強的動力來配合新業(yè)態(tài)和新機會做一次升級恰起，把自己變成優(yōu)質的外貿生產商修械。
這也是我們今天留下的另一個開放性的問題：
Q2： 除了新零售和出口電商，這批既有生產能力检盼，又有設計能力肯污，同時具有較強數據化管理能力的供應端，它們的優(yōu)質產能還能去哪里吨枉？
相應地蹦渣，還有一個小問題：
Q3： 當下這個階段，為了適應低價產品和新渠道貌亭、新通路而求生存的初級供應鏈柬唯，從中期看或者往長遠的未來看，到底會被淘汰還是持續(xù)下去圃庭？
中國的一個好處是锄奢，時間總是過得很快，一年的發(fā)展和變化能抵其他國家好多年≡┮椋現(xiàn)在斟薇，中國的零售經歷了電商的洗禮，也經歷了商業(yè)房地產的快速發(fā)展恕酸，以及線下零售業(yè)態(tài)的反思調整與重塑堪滨，正通向一個高度競爭且高度市場化的成熟市場。
不變的蕊温，是零售的邏輯——短期是流量或者銷量袱箱，中期是效率，長期拼的是供應鏈义矛。這件事本質上長出來的東西叫品牌发笔。
新零售這場鏖戰(zhàn)，時間會給我們答案凉翻。
本篇總結
1 了讨、消費行業(yè)的競爭力，短期是流量制轰，中期是效率前计，長期的核心競爭力則是擁有優(yōu)質供給。辦法是垃杖，你要么掌握優(yōu)質供應鏈男杈，要么創(chuàng)造優(yōu)質供應鏈。
2 调俘、新零售在當下中國的特殊意義：一方面伶棒，那些擁有優(yōu)質產能卻面臨新興渠道所帶來壓力的供應鏈需要找到更多出口旺垒。另一方面，新零售的鏖戰(zhàn)中肤无，品牌對優(yōu)質供應鏈的需求也會越來越大先蒋。兩者互相成就。（本文完）
大家好舅锄，我是沈海濤鞭达，我擁有六年美國硅谷投資人的經歷，二十年投融資操盤實戰(zhàn)經驗皇忿，百余家企業(yè)資本運營操盤手畴蹭。我將每天分享企業(yè)成長背后的邏輯、財富增長的故事鳍烁，操盤的真實案例叨襟，助力中小企業(yè)做大做強、傳統(tǒng)企業(yè)轉型升級幔荒，為大家剖析企業(yè)基因糊闽，解讀資本密碼。
