01 盈虧存乎一心
都說叫不醒裝睡的人跪妥,除非你是快遞小二哥。
“操盤手A声滥,盈利三倍”眉撵,我瞇著眼睛侦香,睡眼惺忪,雖說戰(zhàn)績驚人纽疟,但誰叫你不是小二哥呢罐韩?所謂有錢難買回籠覺。
“操盤手B污朽,爆倉”散吵,又一刷屏信息。
嚇得我機(jī)靈靈的打了個冷戰(zhàn)蟆肆,眼睛都沒睜開矾睦,馬上登陸進(jìn)去看我的賬號,還好用雙重8位密碼保護(hù)的4位數(shù)的資金炎功,安全無恙枚冗。
嘿,還一分不少蛇损,哥高手吧赁温,正躊躇滿志得意洋洋,
再擦亮眼睛一看淤齐,咦股囊?原來我昨晚沒有跟單操作啊。
你以為別人在賺錢的時候更啄,你就不會爆倉嗎毁涉?
No? No No,
我們還是先來看看“股神”巴菲特的神一般的戰(zhàn)績再說。
02 讓人一直鄙視的神技
“股神”巴菲特锈死,學(xué)過英語的人都知道贫堰,這是位名字和“自助餐”發(fā)音相近的老爺子。
老爺子神級的戰(zhàn)績待牵,僅看其主持的伯克希爾每股股價就知道了其屏,每股255900美元,是的缨该,你沒看錯偎行,堪稱美股中最高股價的股票了。
那是多少錢贰拿?按匯率6.9折算蛤袒,那么就是1765710元,我是扳著手指頭數(shù)了一下多少位后膨更,發(fā)現(xiàn)我的夢想和很多人的夢想都一樣妙真,就是擁有一股伯克希爾的股票呢。
還沒有概念荚守?按每個月萬元收入珍德,我們得掙上差不多15年才買得起一股练般。
回到正題,我們看看老爺子的神技:
神技一:少虧損锈候。在過往幾十年的經(jīng)營中薄料,伯克希爾僅虧損過兩次,對泵琳,你沒看錯摄职,僅虧損過兩次。
神技二:虧損少获列。最嚴(yán)重的一次虧損發(fā)生了2007年次貸危機(jī)谷市,虧損9.6%,對蛛倦,你也沒看錯,僅是9.6%啦桌。
神技三:低收益溯壶。伯克希爾,老爺子在過往每年收益率約在20%左右甫男,對且改,你還是沒有看錯。僅有一年超過30%板驳,其它的時候多在20%左右又跛;
走過路過,不要錯過若治,你沒看錯慨蓝,也沒聽錯,上述就是老爺子的神技端幼。
你可能會說礼烈,神技一和神技二,可以認(rèn)可婆跑。神技三低收益此熬,這不是胡扯嘛,大家都在追求高收益滑进。
關(guān)鍵是犀忱,你確定你是在追求高收益呢?還是在追求暴利扶关?
03? 性感的市場曲線
我常用“性感”這個詞來形容市場的曲線阴汇,更為數(shù)學(xué)上的說法是,通常市場的走勢和Sin曲線是差不多的节槐。
紅色趨勢線鲫寄,是不是超級明顯吉执?是的。
所以地来,如果我們問戳玫,“操作中,你做對的次數(shù)多還是做錯次數(shù)多未斑?”我相信你肯定是做對的次數(shù)多咕宿,因?yàn)楹芏鄷r候,大趨勢都是明確的蜡秽。
但其中最性感的部分府阀,那個波動起伏,才是我們關(guān)注的重點(diǎn)芽突。
操盤手B试浙,在過去24個月中,每個月均是盈利寞蚌,最低也能實(shí)現(xiàn)盈利7%田巴,戰(zhàn)績彪悍,想想年收益是多少挟秤?是不是頂好幾個巴菲特了壹哺?
上述爆倉事件就是因?yàn)槊鎸τ筮x的事件,他選擇看多英磅艘刚,于是在市場上做多英磅管宵。
但結(jié)果出來是:英國現(xiàn)任首相特雷莎梅領(lǐng)導(dǎo)的保守黨在當(dāng)天舉行的英國大選中領(lǐng)先,但無政黨贏得了議會超過半數(shù)席位攀甚。這一結(jié)果可能讓英國政治陷入了混亂箩朴,或者令退歐談判延后。出口民調(diào)結(jié)果發(fā)布后秋度,金融市場一片嘩然隧饼,英磅兌換美元急降250點(diǎn),出現(xiàn)斷涯式的下跌静陈。
于是燕雁,操盤手B,瞬間爆倉鲸拥;而操盤手A拐格,因?yàn)榭纯沼ⅲ瑓s盈利三倍刑赶。
所以捏浊,你看,世界上基本上沒有什么事物是直線發(fā)展的撞叨,(除了我們的體重及年齡外)金踪,這種某些時刻的調(diào)整浊洞,讓整個趨勢呈現(xiàn)出來的就是藍(lán)色線般的性感Sin曲線。
在一件大風(fēng)險事件結(jié)果沒出來之前胡岔,無論是操盤手A或者B法希,都是根據(jù)自己的經(jīng)驗(yàn)進(jìn)行判斷和操作。他們知道結(jié)果嗎靶瘸?他們肯定不知道苫亦,地球人都不知道。
你深入了解后怨咪,會不會覺得這有點(diǎn)像我們?nèi)佑矌盼萁#考兇饪催\(yùn)氣?
為什么他們要這樣扔硬幣的進(jìn)行投資呢诗眨?
很簡單唉匾,因?yàn)樗麄兌紝ψ约旱呐袛嘤兄值男判模貏e是面對大概率事件時匠楚,大部份人基本上都會重倉巍膘,甚至全倉及高杠桿操作,因?yàn)榕袛鄬α擞推。菐淼氖找孀屓蒜袢恍膭印?br>
有多少典徘?三倍蟀苛,300%益咬,15*20%,15個巴菲特年化收益率帜平。
投不幽告?投了!
04? 投資市場裆甩,不貪才是生存王道
多數(shù)人關(guān)注的是老爺子的成功之道冗锁,但很少人關(guān)注他的生存之道,即如何讓自己在投資市場上的持續(xù)生存嗤栓。
《孫子兵法》曰:昔之善戰(zhàn)者冻河,先為不可勝,以待敵之可勝茉帅。
只有在市場上不敗叨叙,走到最后,才能真正賺錢堪澎,而“貪婪”則是投資中的大忌擂错。
我們回到上面的Sin的曲線,即使在大趨勢明確的基本上樱蛤,也會有回調(diào)或者波動钮呀,而爆倉往往是發(fā)生在這里剑鞍。
一個調(diào)整后,又回到了大趨勢爽醋,但是你已經(jīng)爆倉蚁署,你已經(jīng)掛掉了,再沒有機(jī)會上戰(zhàn)場了子房。只能眼睜睜地看著市場開展的另一波大行情形用,但你已經(jīng)是局外人。
投資其實(shí)就是尋寶游戲证杭,在尋寶的過程中就是不能掉到這些陷阱中田度,所以,能生存下去才能最終獲利解愤。
還記得镇饺,其實(shí)大多數(shù)的時候你是做對的時候多嗎?所以送讲,只要能繼續(xù)活下去奸笤,做對的大概率必將為你帶來盈利。
前提是哼鬓,不能追逐暴利监右,面對某個大風(fēng)險事件,即使你把握充分异希,也要保持對市場的敬畏之心健盒,否則,全倉高桿壓上称簿,頭腦發(fā)熱地沖進(jìn)了市場扣癣。
上得山多終遇虎,一次意外事件憨降,就將你打爆倉父虑,于是塵歸塵土歸土。
05 投資之道授药,資金管理為首要技能
那么如何才能避免爆倉呢士嚎?嚴(yán)格的資金管理則是你必備技能,特別是在高杠桿的市場中悔叽。
首先莱衩,你必須擁有續(xù)命的資金。所謂“貓有九條命”骄蝇,我們需要將自己投資的金額膳殷,分成10到20份,每次僅拿其中的一份進(jìn)行投資。這樣子等于讓你擁有了20條命赚窃,去應(yīng)對市場的不確定的風(fēng)險册招,不至于因?yàn)槟骋淮蔚耐话l(fā)事件而死掉,而失去了再入場的機(jī)會勒极。
其次是掰,遇到大風(fēng)險事件,空倉或者減倉辱匿;大風(fēng)險事件键痛,結(jié)果幾乎無法預(yù)判,規(guī)避是明智之舉匾七。等大風(fēng)險事件結(jié)果出來后絮短,再根據(jù)當(dāng)前趨勢進(jìn)行操作。
萬一你還是割舍不了這個看起來千載難逢的良機(jī)昨忆,總希望把握此事件丁频,那么必須是小資金操作遵倦。小資金是指不超過資金量的5%颁褂,這樣子萬一虧損了,你還有95%的資金去東山再起阵具。
不要以為5%會影響你的發(fā)揮拢驾,一次5%的虧損已經(jīng)非常嚴(yán)重奖磁。當(dāng)你覺得這5%不算事時,請想想巴菲特老爺子一年才虧損多少繁疤?
如果在市場認(rèn)知高度一致的情況下咖为,激進(jìn)的做法是,使用小量的資金進(jìn)行反向操作嵌洼。畢竟市場上賺錢的永遠(yuǎn)是少數(shù)案疲,虧錢的永遠(yuǎn)是多數(shù)封恰。反向操作麻养,或者是個機(jī)會。但激進(jìn)的做法我們不推薦诺舔。
最后鳖昌,如果在某次操作中產(chǎn)生了虧損,請清倉離場低飒。不要急著迅速入場挽回?fù)p失许昨。通常急于挽回?fù)p失的情況下,經(jīng)常左右打臉褥赊,次次都操作錯誤糕档。清倉離場后,重新梳理自己的判斷拌喉,到底是趨勢的問題還策略的問題速那,冷靜下來后俐银,充分分析,后再看伺機(jī)入場端仰。
許多優(yōu)秀的交易員捶惜,有著良好的盈利記錄,卻往往因一次爆倉損失所有荔烧。因此吱七,執(zhí)行嚴(yán)格的資金管理,放棄追逐暴利的心態(tài)鹤竭,細(xì)水長流踊餐,才能實(shí)現(xiàn)長久的盈利。
有沖動時臀稚,多想想老爺子的策略市袖。